Работы организаций с коммерческими банками в Калининграде

 

Глава 6. Использование возможностей лизинга и факторинга

6.1. Лизинг

     Слово «лизинг» означает аренда, но понятие  «лизинг» выражает более широкий, чем  при аренде, круг хозяйственных отношений  и участников этих отношений. Лизинг представляет собой специальную  форму финансового вложения на приобретение оборудования, товаров длительного  пользования или недвижимого  имущества.

     По  методу финансирования различают срочный  лизинг, при котором осуществляется одноразовая аренда и, возобновляемый лизинг, при котором договор лизинга  продолжается по истечении первого  срока контракта.

     Лизинг  охватывает широкий диапазон сроков (от 1-3 до 20 лети более), расширяет возможности  кредитных институтов в области  их активных операций. Это более  гибкий метод, который можно максимально  адаптировать к условиям финансируемого проекта. Финансовый лизинг привлекателен  еще и тем, что финансирует 100% арендуемого имущества, в то время  как кредит осуществляет финансирование только 80-90% стоимости приобретаемого имущества, и покупатель должен изыскать10-20% наличными, причем в валюте, которая  оговорена в договоре, и платить  ее продавцу при заключении сделки, что зачастую представляется затруднительным  или даже невозможным, когда речь идет о большой сумме.

     В соответствии с положение по лизингу  он представляет собой вид предпринимательской  деятельности, направленной на инвестирование  временно свободных или привлечение  финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) (см. приложение № 17) арендодатель (лизингодатель) обязуется  приобрести в собственность обусловленное  договором имущество у определенного  продавца и предоставить это имущество  арендатору (лизингополучателю) за плату  во временное пользование для  предпринимательских целей.

     Основные  отличия лизинга от других видов  аренды заключается в том, что  в пользование сдается не оборудование, которое использовалось арендодателем, а новое, специально приобретенное  лизингодателем исключительно с  целью передачи в пользование лизингополучателю см. рис.1 

                                                            4

                           

                              

Рис.1

1. Заключаются договора: об аренде между арендатором и арендодателем; купли продажи между арендодателем и поставщиком.
2. Поставщик предоставляет арендодателю товар.
3. Арендодатель оплачивает поставщику стоимость товара.
4. Арендатор оплачивает арендодателю арендные платежи.

 
 
 
 
 
 
 
 

6.2. Факторинг

      Факторинг, как и лизинг, — достаточно новый вид в области финансирования, предоставляемый специальными фактор-фирмами, которые, как правило, тесно связаны с банками или являются их дочерними компаниями. В мировой практике сложилось следующее определение факторинга: это разновидность торгово-комиссионной операции, сочетающейся с кредитованием оборотного капитала клиента и связанной с переуступкой клиентом-поставщиком факторинговой компании неоплаченных платежных требований за поставленные товары, выполненные работы и оказанные услуги и соответственно права получения платежа по ним.

      Таким образом, факторинг включает в себя инкассирование дебиторской задолженности  клиента, кредитование и гарантию от кредитных и валютных рисков. Основной принцип факторинга состоит в  том, что фактор-фирма покупает у  своих клиентов их требования к покупателям, в течение 2-3 дней оплачивает им от 60 до 90% суммы требований в виде аванса, а оставшиеся 10—40% суммы за вычетом  платежа за услугу клиенту передаются после того, как фактор-фирма получит  счет от покупателя. Применение факторингового обслуживания наиболее эффективно для  малых и средних предприятий, имеющих перспективы увеличения объемов производства и сталкивающихся с проблемой временной нехватки денежных средств из-за несвоевременного погашения долгов дебиторами и трудностей, связанных с производственным процессом.

     По  мере накопления практического опыта  осуществления факторинговых операций факторинговые отделы коммерческих банков смогут предоставлять своим  клиентам более широкий набор  услуг, в том числе полное бухгалтерское  обслуживание, услуги по страхованию, информационному обеспечению, транспортному, рекламному обслуживанию, консультированию по различного рода финансовым вопросам, а также факторинговое обслуживание внешней торговли.

      Предприятия-производители  товаров в РФ после дефолта  быстро оценили достоинства факторинга. Такой вид кредитования позволяет  мгновенно решить проблемы ликвидности  и увеличивает скорость оборота  средств. К тому же предприятие перекладывает  с себя на банк решение главной  проблемы — управление дебиторской  задолженностью.

      Кроме того, факторинговая операция позволяет  заемщику правильно выбирать срок кредита  и не переплачивать за пользование  средствами банка. Ведь при классическом кредитовании предприятие вынуждено  закладывать в срок кредита время  на закупку сырья и производство товара.

      Факторинговое кредитование выгодно и предприятиям-продавцам  — они реализуют продукцию  в условиях отсрочек по платежам производителей. Учитывая хроническое отсутствие оборотных  средств, это для них — огромный плюс.

      Факторинг с финансированием (кредитованием) может быть двух видов: открытый (конвенционный) и закрытый (конфиденциальный). Вид  факторинга зависит от того, уведомлен (открытый факторинг) или нет (закрытый факторинг) плательщик о дисконтировании  счетов – фактур посредником.

      Порядок расчетов между покупателем, поставщиком  и факторингом определяется видом  факторинга.

       Рис.2Обобщенная схема факторинга с финансированием открытого типа.

                                               

      

                                                         

                                                                                               

                           

                                    
 

1. Отгрузка  продукции, уведомление плательщика  о переуступке счетов-фактур посреднику;
2. Продажа (переуступка) счетов-фактур;
3. Аванс (80-90% стоимости отгрузки за вычетом премии за аванс и комиссионных); бронирование на отдельном счете 10-20% стоимости отгруженной продукции. Фактор авансировал поставщика и одновременно предоставил кредит на сумму аванса плательщику;
4. Выплата неоплаченной части стоимости отгрузки (10-20%);

4.1. Оплата  основного долга и процентов  за использование кредита.

      Рис. 3Обобщенная схема факторинга с финансированием закрытого типа.

                                                          

                                                             

                                                                                      

                                                      6 

1. Отгрузка  товара (без уведомления плательщика);
2. Переуступка счетов фактур;
3. Аванс (кредит) поставщику (80-90% стоимости отгрузки за вычетом премии за аванс); бронирование оставшейся части стоимости отгруженной продукции  на отдельном счете;
4. Оплата комиссионных за предоставленную отсрочку платежа;
5. Оплата стоимости полученного товара в течении срока, указанного в договоре (30-120 дней);
6. Расчет поставщика за использование кредита.

 
 
 

 

Глава 7. Выбор надежного банка 

     Общая социально - экономическая и политическая обстановка в России привела к  крайней неустойчивости финансового  рынка, что породило всё разрастающийся процесс банкротства банков. События  последнего времени на финансовом рынке  России подтверждают правильность выводов  специалистов Всемирного банка, которые  ещё в 1992-93 годах предупреждали, что  коммерческие банки в России неизбежно  столкнутся с серьёзными проблемами, в том числе с проблемой  грамотной оценки финансового состояния  коммерческого банка.

     Ситуация  на финансовом рынке осложняется  тем, что всё нарастающая неспособность коммерческих банков осуществлять платежи, выдавать долгосрочные кредиты для развития реального капитала неизбежно отразится на платёжеспособности предприятий и спровоцирует дальнейший спад производства. В обстановке экономического спада коммерческие банки работают в области повышенного риска. Об этом свидетельствуют

     В условиях продолжающейся рыночной нестабильности и кризиса в банках, принявшего скрытые формы, проблема выявления  их надёжности становится особенно актуальна. Необходимо правильно оценить положение  того или иного банка,  сделать  банковскую систему более “прозрачной” и предсказуемой.

     На  практике оценку финансового состояния  банка осуществляют органы государственного регулирования банковской деятельности (в лице Центрального Банка), непосредственно  банки и независимые экспертные группы или рейтинговые агентства.

     Каждый  из субъектов рынка (Ц.Б., коммерческие банки, предприятия и организации, аудиторские фирмы, местные и  центральные органы власти, физические лица) преследуют собственные цели при анализе финансового состояния  банка. Однако общей целью анализа  для всех субъектов является определение  эффективности деятельности и степени  надёжности банка.

     Под надёжностью банка понимается его  способность без задержек и в  любой ситуации на рынке выполнять  взятые на себя обязательства.

     То  есть надёжность должна характеризоваться  платёжеспособностью банка, устойчивостью  его деятельностью и ликвидностью баланса.

     В отличие от ликвидности и платежеспособности понятие надежности банка во многом связано с его эффективной  деятельностью, в том числе с  постоянным высоким уровнем ликвидности  баланса. Но  чтобы завоевать репутацию  надежного , банк должен соответствовать  ряду дополнительных требований: большая  величина уставного фонда и валюты баланса, продолжительность деятельности на финансовом рынке, эффективная структура  управления, налаженные партнерские  отношения с надежными  клиентами, высокий и устойчивый уровень  прибыльности и прочее.

     Под платёжеспособностью понимается способность  банка своевременно погашать свои финансовые обязательства в соответствии с  наступающими сроками платежей.

     Под устойчивостью банка понимается стабильность его деятельности в  свете средне- и долгосрочной перспективы; она может быть оценена качеством  активов, достаточностью капитала и  эффективностью деятельности.

     Под ликвидностью (как уже отмечалось) понимается способность превращать активы банка в денежные или другие платёжные средства для оплаты предъявляемых  обязательств в случае, если имеющихся  в наличии платёжных средств  для этого не хватает.

     Одним из вариантов анализа, позволяющего получить комплексную оценку финансового  состояния коммерческих банков и  провести их сравнение, являются методики составления рейтингов.