Основные направления совершенствования финансово-экономической деятельности предприятия ООО «МультиМедиаЦентр»

Проведя горизонтальный анализ активов бухгалтерского баланса  за 2005-2007г.г. мы видим отклонение основных средств в 2007 году по сравнению с 2006 годом на 314 млн. руб., запасы и  затраты значительно увеличились  в 2007 году на 249 млн. руб., также в 2007 году году значительно возросла дебиторская  задолженность по сравнению с  предыдущими годами.

Таблица 2.3.3а Горизонтальный анализ пассива бухгалтерского баланса  ООО «МультиМедиаЦентр» за 2005-2007 гг.

Наименование статей	Ед. изм.	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение, +/- 2007 г. от 2006 г.	Рост, % 2007 г. к 2006 г.
1	2	3	4	5	6	7
Уставный фонд	Млн. руб.	163	163	148	-15	90,8
Собственные акции (доли), выкупленные  у акционеров (учредителей)	Млн. руб.	-	-1	-1	0	100,0
Резервный фонд	Млн. руб.	3	3	3	0	100,0
Добавочный фонд	Млн. руб.	667	875	960	+85	109,7
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	Млн. руб.	1	1	2	+1	200,0
Всего капитала и резервов	Млн. руб.	834	1041	1112	+71	106,8
Долгосрочные кредиты  и займы	Млн. руб.	50	24	221	+197	920,8
Краткосрочные кредиты и  займы	Млн. руб.	100	140	295	+155	210,7
Кредиторская задолженность	Млн. руб.	599	740	704	-36	95,1
В том числе: перед поставщиками и подрядчиками	Млн. руб.	542	633	615	-18	97,2
перед покупателями и заказчиками	Млн. руб.	23	27	43	+16	159,3
по оплате труда	Млн. руб.	11	12	16	+4	133,3
по налогам и сборам	Млн. руб.	7	17	11	-6	64,7
по социальному страхованию  и обеспечению	Млн. руб.	3	3	4	+1	133,3
разных кредиторов	Млн. руб.	13	48	15	-33	31,3
Резервы предстоящих расходов	Млн. руб.	-	1	1	0	100,0
Всего обязательств	Млн. руб.	749	905	1221	+316	134,9
Итого (Баланс)	Млн. руб.	1583	1946	2333	+387	119,9

Коэффициент текущей платежеспособности (Ктек. плат.) – это отношение наиболее ликвидных средств к первоочередным долгам:

Ктек. плат. = А1/П1, (2.1)

где А1 – денежные средства и финансовые вложения);

П1 – задолженность, сроки  погашения которой уже наступили (задолженность по оплате труда, расчетам с персоналом, социальному страхованию  и обеспечению, налогам и сборам).

Результат такого сопоставления  позволяет оценить достаточность  имеющихся у предприятия средств  для оплаты наиболее срочных долгов.

Ктек. плат. 2005 = 22/21 » 1,05

Ктек. плат. 2006 = 31/32 » 0,97

Ктек. плат. 2007 = 36/31 » 1,16

Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабс. л.) – это отношение легко  ликвидных активов ко всем краткосрочным  обязательствам предприятия:

Кабс. л. = А1/(П1 + П2 + П3) = А1/КО, (2.2)

где П2 – задолженность  перед поставщиками и подрядчиками, покупателями и заказчиками, которую  следует погасить в ближайшее  время;

П3 – задолженность банкам по кредитам, сроки погашения которых  оговорены в соглашениях и  наступят не так скоро;

КО – краткосрочные  обязательства.

Этот коэффициент показывает какая часть краткосрочных заемных  обязательств может быть при необходимости  погашена немедленно.

Кабс. л. 2005 = 22/699 » 0,03

Кабс. л. 2006 = 31/880 » 0,04

Кабс. л. 2007 = 36/999 » 0,04

Коэффициент промежуточной  ликвидности (Кпром. л.) – это отношение  суммы легко ликвидных активов  и дебиторской задолженности, отнесенной ко 2-й группе активов по степени ликвидности ко всем краткосрочным обязательствам предприятия:

Кпром. л. = (А1 + ДЗ)/(П1 + П2 + П3) = (А1 + ДЗ)/КО, (2.3)

где ДЗ – дебиторская  задолженность.

Этот коэффициент позволяет  определить, какая часть краткосрочных  заемных обязательств может быть погашена денежными средствами с  учетом погашения дебиторской задолженности.

Кпром. л. 2005 = (22 + 53)/699 = 75/699 » 0,11

Кпром. л. 2006 = (31 + 109)/880 = 140/880 » 0,16

Кпром. л. 2007 = (36 + 341)/999 = 377/999 » 0,38

Коэффициент общей ликвидности (Кобщ. л.) – это отношение текущих  активов к текущим обязательствам:

Кобщ. л. = (А1 + А2 + А3)/(П1 + П2 + П3) = ОбА/КО, (2.4)

где А2 – дебиторская задолженность, готовая продукция, товары отгруженные;

А3 – производственные запасы, расходы будущих периодов и незавершенное  производство;

ОбА – оборотные активы.

Данный коэффициент, иначе  называемый коэффициентом текущей  ликвидности, определяет, в какой  степени текущие обязательства  покрываются текущими (оборотными) активами. Он показывает, сколько денежных единиц текущих активов приходится на одну денежную единицу текущих  обязательств.

Кобщ. л. 2005 = 670/699 » 0,96

Кобщ. л. 2006 = 844/880 » 0,96

Кобщ. л. 2007 = 1226/999 » 1,23

Критическая оценка ликвидности (Ккрит. л.) – это отношение текущих  активов за вычетом производственных запасов, относимых к 3 группе, к текущим  обязательствам:

Ккрит. л. = (А1 + А2 + А3 – ПЗ)/(П1 + П2 + П3) = (ОбА – ПЗ)/КО, (2.5)

где ПЗ – производственные запасы.

Этот показатель называют коэффициентом срочной или быстрой  ликвидности, так как он определяет способность предприятия выполнять  свои текущие обязательства за счет быстрой продажи ликвидных активов.

Ккрит. л. 2005 = (670 – 32)/699 = 638/699 » 0,91

Ккрит. л. 2006 = (844 – 68)/880 = 776/880 » 0,88

Ккрит. л. 2007 = (1226 – 248)/999 = 978/999 » 0,98

Коэффициент общей платежеспособности (Кобщ. плат.):

Кобщ. плат. = (ДСн + ДСпост.)/ДСнапр., (2.6)

где ДСн – остатки денежных средств на начало года;

ДСпост. – поступило денежных средств в течение года;

ДСнапр. – направлено денежных средств.

Кобщ. плат. 2005 = (8 + 4579)/4533 = 4587/4533 » 1,012

Кобщ. плат. 2006 = (22 + 5165)/5156 = 5187/5156 » 1,006

Кобщ. плат. 2007 = (31 + 5142)/5137 = 5173/5137 » 1,007

На основании проведенных  расчетов составим сводную таблицу  анализа показателей ликвидности  и платежеспособности по ООО «МультиМедиаЦентр» за 2005-2007 гг. (таблица 2.3.3).

Таблица 2.3.3 Анализ показателей  ликвидности и платежеспособности по ООО «МультиМедиаЦентр» за 2005-2007 гг.

Наименование показателей	2005 г.	2006 г.	2007 г.	Отклонение, +/- 2007 г. от 2006 г.
1	2	3	4	5
Коэффициент текущей платежеспособности	1,05	0,97	1,16	+0,19
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,03	0,04	0,04	0
Коэффициент промежуточной  ликвидности	0,11	0,16	0,38	+0,22
Коэффициент общей ликвидности	0,96	0,96	1,23	+0,27
Критическая оценка ликвидности	0,91	0,88	0,98	+0,10
Коэффициент общей платежеспособности	1,012	1,006	1,007	+0,001

Результаты расчета показателей  ликвидности указывают на достаточность  ликвидных средств у ООО «МультиМедиаЦентр» для погашения краткосрочных  обязательств: баланс предприятия является ликвидным, и ООО «МультиМедиаЦентр» можно считать платежеспособной. К концу 2007 г. по сравнению с 2006 г. наблюдается рост практически всех показателей (за исключением коэффициента абсолютной ликвидности – его  значение осталось без изменений  на уровне 0,04): коэффициентов текущей  платежеспособности, промежуточной  ликвидности, общей ликвидности, критической  оценки ликвидности и общей платежеспособности соответственно на 0,19, 0,22, 0,27, 0,10, 0,001.

 

2.3.4 Рентабельность  предприятия

Показатели рентабельности характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина отражает соотношение эффекта с  вложенным капиталом или потребленными  ресурсами.

Для выполнения расчетов заполним таблицу 2.3.4 данными, необходимыми для  определения коэффициентов, на основании  бухгалтерского баланса ООО «МультиМедиаЦентр» и отчета о прибылях и убытках.

Таблица 2.3.4 Данные для расчета  показателей рентабельности по ООО  «МультиМедиаЦентр» за 2005-2007 гг.

Наименование показателей	Ед. изм.	2005 г.	2006 г.	2007 г.
1	2	3	4	5
Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг за вычетом  налогов и сборов, включаемых в  выручку	Млн.руб.	3155	3401	4105
Общая сумма прибыли	Млн.руб.	25	30	39
Прибыль от реализации товаров, продукции, работ, услуг	Млн.руб.	27	53	46
Чистая прибыль	Млн.руб.	1	1	6
Общие затраты на производство и реализацию продукции	Млн.руб.	3128	3348	4059
Средняя стоимость активов	Млн.руб.	1490,5	1764,5	2139,5
Средняя величина оборотных  активов	Млн.руб.	575	757	1035
Средняя величина внеоборотных активов	Млн.руб.	915,5	1007,5	1104,5
Средняя величина капитала	Млн.руб.	1490,5	1764,5	2139,5
Средняя величина собственного капитала	Млн.руб.	835	938	1077,5
Средняя величина перманентного  капитала	Млн.руб.	898	975	1200

Рассчитаем показатели рентабельности по ООО «МультиМедиаЦентр» за 2005-2007 гг.

Показатели прибыльности продаж и рентабельности продукции:

Рентабельность продаж (реализации) (Rпр) – отношение прибыли к  объему реализации продукции, товаров, работ, услуг:

Rпр = П/В, (2.7)

где П – прибыль;

В – объем реализованной  продукции, товаров, работ, услуг.

Рентабельность продаж (реализации) показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции, товаров, работ, услуг.

·  По общей прибыли:

RпрПрО 2005 = 25/3155 х 100 »  0,792%

RпрПрО 2006 = 30/3401 х 100 »  0,882%

RпрПрО 2007 = 39/4105 х 100 »  0,950%

·  По прибыли от реализации:

RпрПрР 2005 = 27/3155 х 100 »  0,856%

RпрПрР 2006 = 53/3401 х 100 »  1,558%

RпрПрР 2007 = 46/4105 х 100 »  1,121%

·  По чистой прибыли:

RпрПрЧ 2005 = 1/3155 х 100 »  0,032%

RпрПрЧ 2006 = 1/3401 х 100 »  0,029%

RпрПрЧ 2007 = 6/4105 х 100 »  0,146%

Рентабельность продукции (Rпрод.) – отношение прибыли от реализации к полной себестоимости  продукции:

Rпрод. = Пр/З, (2.8)

где Пр – прибыль от реализации;

З – общая сумма затрат на производство и реализацию продукции.

Этот показатель также  называют рентабельностью основной деятельности: он показывает, сколько  прибыли от реализации приходится на 1 рубль затрат.

Rпрод. 2005 = 27/3128 х 100 » 0,863%

Rпрод. 2006 = 53/3348 х 100 » 1,583%

Rпрод. 2007 = 46/4059 х 100 » 1,133%

Показатели рентабельности активов:

Рентабельность активов (RА) – отношение суммы прибыли  к средней стоимости активов  предприятия:

RА = П/Аср, (2.9)

где Аср – средняя стоимость  активов предприятия.

Коэффициент показывает, сколько  рублей прибыли получено на рубль  активов.

·  По общей прибыли:

RАПрО 2005 = 25/1490,5 х 100 » 1,677%

RАПрО 2006 = 30/1764,5 х 100 » 1,700%

RАПрО 2007 = 39/2139,5 х 100 » 1,823%

·  По прибыли от реализации:

RАПрР 2005 = 27/1490,5 х 100 » 1,811%

RАПрР 2006 = 53/1764,5 х 100 » 3,004%

RАПрР 2007 = 46/2139,5 х 100 » 2,150%

·  По чистой прибыли:

RАПрЧ 2005 = 1/1490,5 х 100 » 0,067%

RАПрЧ 2006 = 1/1764,5 х 100 » 0,057%

RАПрЧ 2007 = 6/2139,5 х 100 » 0,280%

Рентабельность текущих  активов (RОбА) – отношение прибыли  к средней величине оборотных  активов: