Финансовое планирование на предприятии ООО "Фортуна"

3. Предполагаемая сумма поступления денежных средств от реализации основных средств и нематериальных активов. В основу этого расчета должен быть положен план их обновления.

4. Прогнозируемый размер инвестиционной прибыли. Так как прибыль от завершенных реальных инвестиционных проектов, вступивших в стадию эксплуатации, показывается в составе операционной прибыли предприятия, в этом разделе прогнозируется размер прибыли только по долгосрочным финансовым инвестициям – дивидендам и процентам к получению.

Расчеты обобщаются в разрезе позиций, предусмотренных  стандартом отчета о движении денежных средств предприятия по инвестиционной деятельности [12. C.97].

Показатели  разработанного плана поступления  и расходования денежных средств служат основой оперативного планирования различных видов денежных потоков предприятия.

Оперативное финансовое планирование является логическим продолжением текущего финансового  планирования. Оно осуществляется в  целях контроля за поступлением фактической  выручки на расчетный счет и расходованием  наличных финансовых ресурсов предприятия. Финансирование плановых мероприятий  должно осуществляться за счет заработанных предприятием средств, а это требует  эффективного контроля за формированием  и использованием финансовых ресурсов. Оперативный план необходим для  обеспечения финансового успеха предприятия. Он включает в себя составление  и исполнение платежного календаря, кассового плана и расчет потребности  в краткосрочном кредите. [14. C.38].

Механизмом, позволяющим контролировать ликвидность  компании и максимально продуктивно  использовать денежные средства, является платежный календарь. [40].

Платежный календарь – основной оперативный  финансовый план. Предназначен для  управления денежными потоками предприятия. Составляется на месяц с разбивкой  на более короткие сроки (декада, пятидневка), иногда может составляться на квартал. Установленной формы календаря  нет. В отличие от годового финансового  плана платежный календарь конкретизирует плановые показатели очередного квартала, месяца и т.д. годового финансового  плана. Его составление начинается с выявления предстоящих расходов и платежей, затем определяются источники  финансирования.

Платежный календарь разрабатывается финансовой службой предприятия. При его  разработке уточняются и конкретизируются задания очередного планового периода, исходя из реальной ситуации, то есть предполагается анализ выполнения производственной программы, реализации продукции, предстоящих  поступлений сырья, материалов и  т.д., а также платежей в бюджет, кредитной системе, поставщикам, работникам и т.д. [30. C.68].

Информация, представленная в платежном календаре  предприятия, необходима собственникам  бизнеса, руководителям высшего  и среднего звена, руководителям  центров финансовой ответственности  и работникам финансово-экономического блока.

Таким образом, в отличие от других разновидностей финансовых планов, не существует раз  и навсегда утвержденного варианта платежного календаря. Платежный календарь  – это постоянно корректируемый прогноз поступлений и расходов на каждый день планового периода. Организации  он помогает поддерживать ликвидность, а финансовым работникам – эффективно контролировать денежные потоки фирмы.

На многих фирмах наряду с платежным календарем составляется налоговый календарь, а также платежные календари  по отдельным видам движения денежных средств.

К числу  документов оперативных финансовых планов, относится и кассовый план. Кассовый план – это план поступления  и выплаты наличных денег через  кассу предприятия. Поскольку именно движение наличности характеризует  состояние финансовых отношений  между предприятием и его коллективом, платежеспособность предприятия, наличие  такого плана очень важно.

Таким образом  мы выяснили, что финансовое планирование на фирме бывает трех видов и различается по типу составляемого плана и сроку, на который он разрабатывается. Финансовое планирование бывает: оперативное, текущее и перспективное. Все виды финансового планирования на фирме связаны друг с другом и осуществляются в определенной последовательности. Очень важно осознавать тесную взаимосвязь всех видов финансового планирования. И то, что с переходом от одного вида планирования к другому цели, задачи, этапы осуществления и показатели более конкретизируются, становятся более четкими.

1.4 Методы финансового планирования в организации

 

Метод –  это совокупность конкретных вычислительных и логических процедур, выполняемых  над определенными исходными  данными и в установленной  последовательности с целью получения  результата решения какой-либо задачи (проблемы).

Таким образом, методы планирования – это конкретные способы и приёмы расчётов показателей. При планировании финансовых показателей  могут применяться следующие  методы: нормативный, расчётно-аналитический, балансовый, метод оптимизации плановых решений, экономико-математическое моделирование  [4. C.87]. Рассмотрим сущность данных методов в таблице 2:

Таблица 2.Сущность методов финансового планирования

Методы финансового планирования	Сущность метода
Нормативный метод	На основе заранее установленных  норм и технико-экономических нормативов рассчитывается потребность хозяйствующего субъекта в финансовых ресурсах и  в их источниках.
Расчётно-аналитический  метод	На основе анализа достигнутой  величины финансового показателя, принимаемого за базу, и индексов его изменения  в плановом периоде рассчитывается плановая величина этого показателя.
Балансовый метод	Путем построения балансов достигается  увязка имеющихся в наличии финансовых ресурсов и фактической потребности  в них.
Метод оптимизации плановых решений	Разрабатывается несколько вариантов  плановых расчётов, с тем, чтобы выбрать  из них наиболее оптимальный.
Метод экономико-математического  моделирования	Позволяет найти количественное выражение  взаимосвязей между финансовыми  показателями и факторами, их определяющими. Экономико-математическая модель - точное математическое описание экономического процесса, т.е. описание факторов, характеризующих  структуру и закономерности изменения  данного экономического явления  с помощью математических символов и приёмов [34. C.41].

 

На основе данной таблицы, рассмотрим каждый метод  финансового планирования  подробнее.

В первом методе применяется целая система  норм и нормативов, которая включает:

1) федеральные  нормативы;

2) республиканские  нормативы; 

3) местные  нормативы;

4) отраслевые  нормативы;

5) нормативы  хозяйствующего субъекта.

Федеральные нормативы являются едиными для  всей территории той или иной страны, для всех отраслей и хозяйствующих  субъектов. К ним относятся ставки федеральных налогов, нормы амортизации  отдельных видов основных фондов, ставки тарифных взносов на государственное  социальное страхование и др. Республиканские (краевые, областные, автономных образований) нормативы, а также местные нормативы  действуют в отдельных регионах.

Отраслевые  нормативы действуют в масштабах  отдельных отраслей или по группам  организационно-правовых форм хозяйствующих  субъектов (малые предприятие, акционерные  общества и т.п.). Сюда входят нормы  предельных уровней рентабельности предприятий-монополистов, предельные нормы отчислений в резервный  фонд, нормы льгот по налогообложению, нормы амортизационных отчислений отдельных видов основных фондов и др.

Нормативы хозяйствующего субъекта – это нормативы, разрабатываемые непосредственно  хозяйствующим субъектом и используемые им для регулирования производственно-торговым процессом и финансовой деятельностью, контроля за использованием финансовых ресурсов, других целей по эффективному вложению капитала. К этим нормативам относятся нормы потребности  в оборотных средствах, нормы  кредиторской задолженности, постоянно  находящиеся в распоряжении хозяйствующего субъекта, нормы запасов сырья, материалов, товаров, тары, норматив отчислений в ремонтный фонд и др. Нормативный метод планирования является самым простым методом. Зная норматив и объемный показатель, можно легко рассчитать плановый показатель [2. C.46].

Расчетно-аналитический  метод планирования широко применяется  в тех случаях, когда отсутствуют  технико-экономические нормативы, а  взаимосвязь между показателями может быть установлена косвенно, на основе анализа их динамики и  связей. Алгоритм расчетно-аналитического метода финансового планирования представлен на рис 3. 

Рис. 3. Алгоритм расчетно-аналитического метода финансового планирования

Расчетно-аналитический  метод широко применяется при  планировании суммы прибыли и  доходов, определение величины отчислений от прибыли в фонды накопления, потребления, резервный, по отдельным  видам использования финансовых ресурсов и т.п. [8. C.64].

Балансовый  метод применяется, прежде всего, при  планировании распределения прибыли  и других финансовых ресурсов, планировании потребности поступлений средств  в финансовые фонды – фонд накопления, фонд потребления и др. Балансовым методом осуществляют распределение  финансовых ресурсов по направлениям использования, определяют потребность  во внешнем финансировании. Сводные  финансовые расчеты, осуществляемые на основе взаимосвязанной балансовой информации, позволяют анализировать  закономерности движения финансовых потоков, их связь друг с другом. Финансовые планы хозяйствующих субъектов  также составляются в форме баланса  активов и пассивов, баланса поступления  и расходования денежных средств  и др.

Балансовая  увязка имеет вид:

                            ОН + П = Р + ОК,                                     (1)

где ОН – остаток средств на начало планового периода, руб.;

П – поступление средств, руб.;

Р – расходование средств, руб.;

ОК – остаток средств на конец планового периода, руб. [9. C.74].

В методе оптимизации плановых решений существуют два направления выбора финансовых вариантов:

1. если  даны ресурсы, то стремятся  получить наилучший их результат  использования;

2.  если  дан результат, то пытаются  свести к минимальному размеру  расход ресурсов.

Выбор оптимального варианта производится на основе принятого  критерия выбора. Такими критериями могут  быть:

1) минимум приведенных затрат:

2) максимум приведенной прибыли: 

3) максимум дохода на один  рубль вложенного капитала;

4) минимум продолжительности одного  оборота в днях, т.е. максимум  скорости оборота капитала;

5) минимум финансовых потерь, т.е.  минимум финансового риска;

6) другие критерии (максимум уровня  рентабельности т.п.) [11. C. 74].

Модель экономико-математического моделирования может строиться по функциональной или корреляционной связи. Функциональная связь выражается уравнением вида:

                          Y = f(x),       (4)

где Y – показатель;

х – факторы.

В экономико-математическую модель должны включаться только основные факторы. Проверка качества моделей  производится практикой. Практика применения моделей показывает, что сложные  модели с множеством параметров оказываются  зачастую не пригодными для практического  использования. Планирование основных финансовых показателей на основе экономико-экономического моделирования является основой  для функционирования автоматизированной системы управления финансами [14. C.64].

Можно выделить 5 этапов построения экономико-математической модели:

1) Изучение  динамики финансового показателя  за определенный отрезок времени  и выявление факторов, влияющих  на направление этой динамики  и степени зависимости.

2) Расчет  модели функциональной зависимости  финансового показателя от определяющих  факторов.

3) Разработка  различных вариантов плана финансового  показателя.

4) Анализ  и экспертная оценка перспектив  различных финансовых показателей.

5) Выработка  планового решения, выбор оптимального  варианта [18. C.31].

Достоинства метода экономико-математического  моделирования состоит в более обоснованном предвидении эффективности намечаемых заданий; позволяет перейти от средних величин к многовариантным расчетам финансовых показателей. Недостатками считаются: достаточно трудоемкий метод, и требуют больших профессиональных знаний.

Таким образом, наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре активного и пассивного капиталов на предприятии, а также о динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа показателей отчетности. Анализ   структуры   имущества   осуществляется   на   основе сравнительного аналитического баланса, который включает в себя и вертикальный, и горизонтальный анализ. Структура стоимости имущества даёт общее представление о финансовом состоянии предприятия. Она показывает долю каждого элемента в активах и соотношение заёмных и собственных средств, покрывающих их, в пассивах.

Сопоставляя структурные изменения в активе и пассиве, можно сделать вывод  о том, через какие источники, в основном, был приток новых средств  и в какие активы эти новые  средства вложены.

В завершении рассмотрения вопроса о методах  финансового планирования, нужно  отметить, что цель каждой фирмы  подобрать такие методы финансового  планирования, чтобы конечный результат  оказывался как можно ближе к  прогнозу.

          Подводя итоги первой главы работы, посвященной теоретическим основам организации финансового планирования отметим, что финансовое планирование - это процесс разработки финансовых планов и плановых показателей, которые помогают обеспечить предприятие финансовыми ресурсами и увеличить эффективность его деятельности в определенный период времени в будущем. Финансовое планирование является первым шагом на пути к процветанию фирмы.

Основная  цель финансового планирования –  обеспечение оптимальных возможностей для успешной хозяйственной деятельности, получение необходимых для этого  средств и в конечном итоге  достижение прибыльности предприятия. Планирование финансовых показателей осуществляется посредством определённых методов, таких как нормативный, расчётно-аналитический, балансовый, метод оптимизации плановых решений, экономико-математическое моделирование. Цель каждой фирмы подобрать такие методы финансового планирования, чтобы конечный результат оказывался как можно ближе к прогнозу.