Управление кредитным риском

 Правша  принятия рисков представляют  собой критерии решения дилеммы  «риск — доходность» и структурные  требования к индивидуальным  кредитам, относящимся к определенным отраслям риска. Следует выделять особые характеристики различных отраслей при разработке требований к заемщикам в этих отраслях. Например, обычно банки требуют, чтобы компании производственного сектора имели более низкое отношение заемных средств к собственным, чем в других отраслях (например, в торговле), что связано с наличием значительной части низколиквидных основных фондов, необходимых для организации производственного процесса. 

 Авторизация  (санкционирование) кредитов является одним из ключевых организационных вопросов формирования кредитного портфеля банка и представляет собой процесс одобрения заявки клиента на получение кредита. 

 Основными  целями процесса санкционирования  являются: 

 —  оценка качества кредита —  убедиться, что принимаемое решение  соответствует требованиям банка  в отношении качества кредитного  портфеля;

 —  определение цены кредита —  руководство банка должно удостовериться, что цена кредита соответствует степени риска, взятого на себя банком и что ресурсы размещены так, чтобы достигнуть максимальной прибыли в пределах установленного риска;

 —  обеспечение движения информации  — процесс санкционирования кредита  сопровождается информационным обменом разных отделов и разных уровней управления. Участие младшего кредитного персонала в решениях правления банка играет большую образовательную и обучающую роль. 

 Системы  санкционирования варьируются в  зависимости от размера организационной структуры и стиля управления банка, а также от сложности проводимых операций. Хотя число этапов в данном процессе может быть различно, все системы санкционирования используют один из трех основных методов или их комбинацию: 

1) индивидуальное  санкционирование - — утверждение кредита одним лицом под его персональную ответственность. 

 Преимущества  данной системы следующие: 

 —  так как вся операция поручается  одному лицу, система индивидуального  санкционирования оказывается быстрой  и эффективной;

 —  эта система предполагает персональную  ответственность за принятые  кредитные решения. 

 Недостатки  данной системы связаны с тем,  что: 

 —  индивидуальное санкционирование  может дать неадекватную оценку  и следовательно, привести к  низкому качеству кредита;

 —  вследствие этого система индивидуального  санкционирования на практике  приемлема только для решения  о выдаче небольших денежных  сумм;

 —  мало вероятно, что такая система  служит повышению квалификации  и обучению служащих кредитного  отдела;

2) коллективное санкционирование — объединение индивидуальных процедур принятия решения. Например, два служащих кредитного отдела, уполномоченных утверждать кредиты в размере 10 ООО USD каждый, объединяются для санкционирования кредита в размере 20 ООО USD. Преимущества и недостатки коллективной системы санкционирования являются промежуточными между теми, которые присущи системе индивидуального санкционирования и системе принятия решений кредитным комитетом банка (рассматривается ниже). Быстрота, мобильность и гибкость, а также повышение качества кредитных решений обычно приводятся в качестве сильных сторон системы, в то время как недостатки включают разделение ответственности, а иногда низкую оперативность;

3) кредитный  комитет — один из наиболее  популярных методов авторизации кредита. Практически во всех случаях применение данной системы необходимо, однако установить предел, за рамками которого используется другая система (коллективного или индивидуального санкционирования), не всегда просто. Обычно кредитные комитеты работают параллельно с системами индивидуального и коллективного принятия кредитных решений. 

 Преимущества  данной системы следующие: 

 —  строгий контроль процесса санкционирования  кредита, ведущий к улучшению  качества кредитования;

 —  комитеты обеспечивают поле для дебатов и обсуждения различных точек зрения;

 —  младшие служебные лица имеют  доступ к высшему звену управления, и тем самым повышается квалификация  работников банков. 

 Недостатки  состоят в том, что: 

 —  процедуры могут иметь формальный  характер и весь процесс санкционирования может свестись к простому проставлению печатей;

 —  комитеты могут быть неэффективными  и иметь низкую оперативность  в принятии решений;

 —  процесс может быть плохо управляемым,  что замедляет проработку кредитных  предложений;

 —  на работу кредитных комитетов  может оказывать давление какое-либо  высшее должностное лицо. 

 Следующей  предпосылкой разработки ориентиров  формирования кредитного портфеля  и одновременно составным элементом  системы управления кредитным  риском является мониторинг качества, кредитного портфеля, позволяющий осуществлять его контроль. 

 Для  управления процессом мониторинга  необходимо разрабатывать и внедрять  систему классификации рисков  ранжирования кредитов по их  качеству и в итоге для контроля  качества кредитного портфеля в целом. 

 Ранжированием  кредитов называется метод систематической  и объективной классификации  кредитного портфеля в соответствии  с характеристиками качества  и риска. Система ранжирования  помогает определять проблемные  области кредитного портфеля банка, а также планировать, согласовывать и реализовывать другие процедуры, направленные на защиту интересов банка в случае ухудшения кредитоспособности заемщиков. 

 Основной  целью ранжирования кредитов  является контроль и улучшение  качества портфеля за счет: 

 —  использования сигналов, заранее  предупреждающих о возможной  неплатежеспособности заемщиков;

 —  оперативного структурирования  управленческой информации;

 —  определения стандартов для установления  границ ответственности. 

 Анализ  и ранжирование кредитов по качеству имеет для банка важное значение. Зная структуру кредитного портфеля по категориям качества кредитов и определив статистическим путем средний процент проблемных, просроченных и безнадежных кредитов по каждой категории, банк получает возможность осуществить ряд мероприятий, направленных на снижение потерь по кредитным операциям и определение оптимальных резервов на покрытие убытков по кредитным операциям, а значит, осуществлять контроль кредитного портфеля и разрабатывать экономически обоснованную кредитную политику. 

 Таким  образом, основные направления  анализа качества кредитов (кредитный  мониторинг) и ранжирования кредитов  позволяют банку добиться снижения: 

 —  кредитного риска по каждой  конкретной ссуде;

 —  потерь по ссудам на уровне кредитного портфеля банка в целом. 

 В  первом случае речь идет о  контроле за предоставлением  и использованием кредитов, включая  непрерывный процесс отслеживания  финансового состояния клиента,  его кредитоспособности, направлений  использования средств на протяжении всего периода кредитования. Во втором случае — о классификации портфеля кредитов по качеству, позволяющей дифференцировать степень контроля по различным категориям кредитов. При этом порядок кредитного контроля для каждой категории кредитов определяется руководством банка. 

 Ценообразование  на кредиты. Оценка стоимости  кредита — одна из основных  функций управления кредитным  портфелем, правильное выполнение  которой обеспечивает максимизацию  доходов банка. 

 Определение  размера процентной ставки по кредиту при консервативном подходе к управлению кредитным портфелем производится в соответствии с реальными границами кредитного риска, возникающего при кредитной сделке. Однако существует также ряд внешних факторов, оказывающих влияние на процентные ставки: 

 —  требования регулирующих органов.  Требования по достаточности  капитала банка, введенные регулирующими  органами в мировом масштабе, привели к необходимости более  эффективно оценивать адекватность  капитала. Для выполнения данных  требований в системе контроля капитала во многих случаях включают также методы определения процентов и прибыльности;

 —  усиление конкуренции в рамках  традиционных банковских рынков  при одновременном стирании границ  между услугами, предлагаемыми коммерческими  банками, страховыми компаниями, строительными обществами, ссудными ассоциациями и кредитными союзами. Реакцией многих банков на усиление конкуренции становится расширение объектов кредитования и стремление к увеличению активов как средства защиты своей доли рынка. Однако такая политика в итоге приводит к увеличению бремени безнадежных долгов вследствие неоправданных кредитных решений. Эти факторы заставляют сосредоточить внимание в основном на прибыльности и оценке капитала;

 —  повышение стоимости банковских  ресурсов. Ужесточение требований частных и корпоративных вкладчиков банков в условиях жесткой конкуренции со стороны небанковских структур вынуждают банки существенно увеличивать компенсации за предоставленные средства. Это приводит к сужению маржи банковской прибыли и снижает степень защищенности банка от принятия неверных кредитных решений;

 —  рост объема банковских операций  приводит к необходимости контролировать  и управлять различными уровнями  ценового риска, возникающего  в рамках всего спектра банковских  операций;

 —  новые технологии, ускорившие передачу информации и сократившие сроки совершения операций, облегчили также использование более сложной системы определения процентной политики и прибыльности;

 —  оценка стоимости фондов. Устанавливая  базовую процентную ставку, необходимо учитывать такие факторы, как, например, обязательные резервы, помещенные в ЦБ, или компенсация по остаткам на счетах клиентов. Стоимость таких расходов банка должна вноситься в реальную стоимость банковских фондов. В случае, если объем кредитного портфеля банка имеет предельное в соответствии с требованиями ликвидности значение, стоимость кредитных ресурсов, учитываемых при выдаче новых кредитов, будет предельной, т.е. на уровне, установленном рынком. Она неизбежно будет больше, чем средняя банковская стоимость ресурсов, и станет сдерживающим фактором для банка в плане дальнейшего расширения кредитной деятельности;

 —  накладные расходы и калькуляция  себестоимости. Процесс ценообразования  на банковские услуги должен  учитывать необходимость возмещения накладных расходов. Это расходы на заработную плату, аренду помещений, функционирование информационной системы и др. Дополнительные издержки, которые относятся непосредственно к определенной операции, должны быть возмещены из стоимости данной операции, другими словами, должны быть учтены при установлении процентной ставки;

 —  надбавка за кредитный риск. Определив и вычислив издержки, учитываемые при оценке услуг, банк затем должен установить достаточную надбавку за риск для обеспечения адекватного дохода от капитала и компенсации в случае возможного невыполнения кредитных обязательств со стороны партнера. 

 Несмотря  на необходимость учета всех  вышеназванных факторов в процессе  ценообразования на кредиты, объективно  возникают сложности с количественным  выражением их влияния на процентные  ставки. Поэтому в банковской  практике сложилось несколько  методов ценообразования на кредиты, используемых в зависимости от того, какие первоочередные задачи ставит перед собой банк в процессе кредитования и управления кредитным риском.