Финансовый анализ деятельности предприятия на примере ОАО "Тепличное"

 

     Данные  таблицы 26 свидетельствуют о том, что на анализируемом предприятии произошло снижение почти всех коэффициентов оборачиваемости, что является отрицательным моментом т.к. характеризует неэффективную работу предприятия.

     Также к отрицательным моментам следует отнести повышение срока оборачиваемости оборотного капитала и срока оборачиваемости запасов.

     Оборачиваемость кредиторской задолженности увеличилась. Это свидетельствует о замедлении погашения текущих обязательств организации перед кредиторами.

     В целом, можно сказать, что эффективность  использования предприятием средств  понизилась, но показатели находятся в допустимых нормах.  
 
 

  2.7 Горизонтальный и вертикальный анализ баланса в 2009 году 

  Горизонтальный  и вертикальный анализ является одним  из методов финансового анализа  предприятия.

  Горизонтальный (временный) анализ – сравнение каждой позиции отчетности за текущий период с предыдущим периодом.

  Вертикальный (структурный) анализ – определение  структуры итоговых финансовых показателей  с выявлением влияния каждой позиции  отчётности на результат в целом.

    Проанализируем  баланс 2009 года, по разделам баланса: внеоборотные активы, оборотные активы, актив  и пассив баланса.

    Горизонтальный  и вертикальный анализ внеоборотных активов в 2009 году представлен в  таблице 27. 

Таблица 27 - Горизонтальный и вертикальный анализ внеоборотных активов в 2009году

 

     Исходя  из анализа данных таблицы 27, можно сделать следующие выводы:

     - внеоборотные активы предприятия  на начало года составили  
148665 тыс. руб. и 187387 тыс. руб. на конец года. Увеличение произошло на 38722 тыс. руб. или на 26%,

     - основные средства увеличились  на 62972 тыс. руб. или на 65%. Они составили 65,42% и 85,5% от внеоборотных активов на начало и конец периода,

     - незавершенное строительство составило  51405 тыс. руб. на начало  
и 27165 тыс.руб. на конец периода. Его доля во внеоборотных активах уменьшилась с 34,58% до 14,5%.

     Аналогичным образом проводится горизонтальный и вертикальный анализ оборотных  активов в 2009 году.

     Горизонтальный  и вертикальный анализ оборотных  активов в 2009 году представлен таблице 28. 

Таблица 28 - Горизонтальный и вертикальный анализ оборотных активов

в 2009 году

 
 
 

     Из  данных таблицы 28 можно сделать следующие выводы:

     - оборотные активы предприятия  составили 100431 тыс. руб. на начало года и 131378 тыс. руб. на конец года. Они увеличились на 30947 тыс. руб. или на 31%,

     - запасы увеличились на 31179 тыс.  руб. или на 48%. Они составили 64,32% от оборотных активов на начало периода и 72,9% на конец периода,

     - сырье и материалы увеличились  на 27581 тыс. руб. или на 92%. Их доля в запасах на начало периода 46,56%, на конец периода – 60,2%,

     - доля животных на выращивании  и откорме составила 33,19% от  общей суммы запасов на начало  и 31,98% - на конец периода, при  изменении величины на 9189 тыс.руб. или 43% (увеличение с 21438 тыс.руб. до 30627 тыс.руб.),

     - затраты в незавершенном производстве  на начало периода составили  3901 тыс.руб. и 4959 тыс.руб. на конец периода, увеличившись на 1058 тыс.руб. или на 27%. Их доля в запасах на начало периода – 6,04%, на конец периода – 5,18%,

     - готовая продукция на начало  и конец периода равна 8515 тыс.  руб.  
и 1356 тыс.руб. Произошло ее уменьшение на 7159 тыс.руб. Она составила 13,18% и 1,42% запасов,

     - расходы будущих периодов увеличились  на 510 тыс. руб. или на 77%. Их доля в общей сумме запасов равна 1,03% на начало года и 1,22% на конец года,

     - дебиторская задолженность уменьшилась  на 7608 тыс. руб. Она составила 26,22% оборотных активов на начало года и 14,26% на конец года,

     - краткосрочные финансовые вложения  уменьшились на 1951тыс.руб., и их доля в оборотных активах упала с 1,97% до 1,49%,

     - денежные средства увеличились  на 7406 тыс. руб. или на 99%. Их доля в оборотных активах равна 7,49% на начало периода и 11,36% на конец периода.

     Так же необходимо провести вертикальный и горизонтальный анализ актива и  пассива баланса. 

Таблица 29 - Горизонтальный и вертикальный анализ актива баланса за 2009 год

 

     Из  данных таблицы 29 можно сделать следующие выводы:

     - имущество предприятия на конец  базисного периода увеличилось  
на 69679 тыс.руб. или на 28%,

     - внеоборотные активы увеличились  на 38722 тыс. руб. или на 26%. Они составляют 59,68% имущества предприятия на начало года и 58,79% на конец года,

     - оборотные активы увеличились  на 30947 тыс. руб. или на 31% на конец периода. Они составили 40,32% от имущества предприятия на начало года и 41,21% на конец года,

     - материальные запасы увеличились  на 31179 тыс. руб. или на 48%. Они составили 64,32% от оборотных активов на начало периода и 72,9% на конец периода,

     - дебиторская задолженность уменьшилась  на 7608 тыс. руб. Она составила 26,22% оборотных активов на начало года и 14,26% на конец года,

     - краткосрочные финансовые вложения  уменьшились на 1951тыс.руб., и их доля в оборотных активах упала с 1,97% до 1,49%,

     - денежные средства увеличились  на 7406 тыс. руб. или на 99%. Их доля в оборотных активах равна 7,49% на начало периода и 11,36% на конец периода.

     Структура актива баланса на начало и конец 2009 года представлена на рисунке 3. 

    

     Рисунок 3 - Структура актива баланса на начало и конец 2009 года 

     Из  рисунка видно, что актив баланса  имеет тенденцию к увеличению, это касается как внеоборотных, так  и оборотных активов.

     Аналогичным образом, можно сделать горизонтальный и вертикальный анализ пассива баланса  за 2009 год.

     Горизонтальный  и вертикальный анализ пассива баланса  за 2009 год представлен в таблице  30. 

Таблица 30 - Горизонтальный и вертикальный анализ пассива баланса за 2009 год

        Из данных таблицы 30 можно сделать следующие выводы:

     - Источники формирования пассивов  составили 249086 тыс. руб. на начало периода и 318765 тыс.руб. на конец периода. Они увеличились на 69679 тыс. руб. или на 28%,

     - Собственный капитал увеличился  на 31832 тыс.руб. или 21%. Его доля в источниках формирования пассивов составила 61,15% на начало года и 57,77% на конец года,

     - Заемный капитал предприятия  увеличился на 37847 тыс. руб. или на 39% на конец периода. Его доля в источниках формирования пассивов равна 38,85% на начало периода и 42,23% на конец периода.

   Структура пассива баланса на начало и конец 2009 года представлена на рисунке 4.

    

    Рисунок 4 - Структура пассива баланса на начало и конец 2009 года 

      Из рисунка видно, что собственный  капитал превышает заемный как  в начале 2009 года, так и в конце 2009 года. Оба показателя (собственный и заемный капитал) имеют тенденцию к росту. В 2009 году заемный капитал увеличился на 39%, при этом рост собственного капитала составил 21%.

    В целом, при анализе бухгалтерского баланса ОАО «Тепличное» за 2009 год, можно проследить увеличение почти всех статей баланса. По итогам 2009 года валюта баланса равна 318765 тыс. руб. 
 

    3. Предложения по улучшению финансовых  результатов деятельности ОАО  «Тепличное»

    3.1. Выявление резервов увеличения  прибыли и рентабельности  

    Для исправления сложившейся ситуации на предприятии и для более  эффективной работы в дальнейшем, руководству предприятия следует  принять меры  по наращиванию  собственного капитала, прежде всего, по  увеличению прибыли, т.к. прибыль  создаст базу для самофинансирования, будет являться источником погашения  обязательств предприятия перед  банком и другими кредиторами, что  позволит уменьшить краткосрочные  обязательства.

    Основными источниками резервов увеличения суммы  прибыли является увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, реализация ее на более выгодных рынках сбыта.

    Рассмотрим  резервы увеличения прибыли для отдельных видов продукции животноводства и растениеводства.