Управление кредитного портфеля коммерческого банка

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 10 Мая 2012 в 10:10, дипломная работа

Описание

Цель работы – исследовать особенности и факторы, влияющие на формирование кредитного портфеля региональных банков, на примере небольшого регионального банка ЗАО АКБ «Кара Алтын».
Для раскрытия заявленной темы, поставлены следующие задачи:
- анализ теоретических аспектов формирования кредитного портфеля банка:
определение экономической сущности кредитного портфеля банка, его структуры, принципов формирования в современных условиях;
-исследование факторов, влияющих на формирование кредитного портфеля и их анализ на примере конкретного коммерческого банка «Кара Алтын»;
-определение подходов к процессу управления кредитными операциями коммерческого банка, анализ факторов, ограничивающих кредитные операции коммерческих банков вообще и конкретно исследуемого банка;
-определение проблем формирования кредитного портфеля и определение перспектив его формирования и совершенствования подходов к его управлению.

Работа состоит из  1 файл

МатиеваКара-Алтын диплом санкт-петерб.DOC

— 1.24 Мб (Скачать документ)

 

         На основе характеристик и структуры отрасли кредитный инспектор приходит к выводу о том, какие характеристики, действия и отношение требуются для достижения успеха в данной отрасли.

   Ключевые факторы успеха включают:

-организацию, которая способствует быстрому, гибкому реагированию;

-хорошее знание рынка и способность прогнозировать рынок;

- хорошее управление текущими активами;

- сложные стратегии закупки сырья.

       Ключевые факторы успеха должны быть ограничены только важными и измеримыми аспектами, действиями или отношением, которые определяют, добьется ли компания успеха или нет, в особенности если в отрасли наблюдается неблагоприятная ситуация. Этот процесс также выявит основные риски, мониторинг которых необходимо проводить для клиентов, работающих в данной отрасли.

        После определения ключевых факторов успеха кредитный инспектор подтверждает наличие у клиента каждого из них. В максимально возможной степени клиент должен подвергнуться анализу и ранжированию в сравнении с другими компаниями в отрасли в отношении ключевых факторов успеха. Также должны быть выявлены любые риски, которым подвергается рейтинг клиента в отношении ключевых факторов успеха.

  Любое отклонение от ключевых факторов успеха должно быть объяснено. Обычно кредит не выдается клиентам, не обладающим ключевыми факторами успеха.

  Финансовый анализ очень важен для понимания характера деятельности клиента, и им нельзя пренебрегать. Если финансовая информация отсутствует или ненадежна, риски ведения дел с клиентом увеличиваются. Если же банк тем не менее принимает решение вести дела с таким клиентом, кредитный инспектор должен, по крайней мере, собрать базовую финансовую информацию в сотрудничестве с клиентом.

Денежные потоки являются основным источником погашения для всех кредитов. Кредитный инспектор должен сделать прогноз потоков денежных средств заемщика, чтобы удостовериться в том, что заемщик сможет погасить кредит, и чтобы правильно структурировать кредит (срок, сумма и условия).

Форма генерирования денежных средств является хорошим  средством прогнозирования потоков денежных средств по срочным займам, видам деятельности, не зависящей от сезонных колебаний, и предприятиям слишком крупным или сложным для построения бюджета денежных средств. Кредитный инспектор должен спрогнозировать потоки денежных средств для всех заемщиков на весь период кредитования в целях демонстрации того, как будет происходить генерирование денежных средств для погашения кредита.

Вне зависимости от используемого метода или программного обеспечения прогнозирование потоков денежных средств является наилучшей формой анализа для того, чтобы принять решение о том, сколько средств требуется заемщику, на какой срок и может ли он погасить кредит. Если банк выдает слишком маленький кредит, заемщик может испытывать проблемы с ликвидностью. Если же банк выдает слишком большой кредит, заемщик, скорее всего, будет спекулировать или будет осуществлять иные инвестиции, используя избыток денежных средств не на основную деятельность вместо того, чтобы вернуть кредит банку. Поскольку приток и отток денежных средств меняется во времени, важно, чтобы кредитный инспектор провел «анализ чувствительности» (наилучший случай, вероятный случай, наихудший). Анализ чувствительности денежных потоков обычно проводится с использованием показателя брутто-реализации в качестве переменной.

          Прибыльность - это наиболее важный фактор для среднесрочной и долгосрочной жизнеспособности заемщика. Поскольку банк преимущественно является долгосрочным кредитором, анализ прибыли становится более важным. Если прибыль имеет тенденцию к снижению, акционеры будут оказывать меньше поддержки, и ликвидность компании в конечном итоге снизится.

   Коэффициенты прибыльности, такие как доходность активов и акционерного капитала, являются хорошими показателями среднесрочной и долгосрочной жизнеспособности компании. Однако более важной, чем коэффициенты, является тенденция. Надо с осторожностью подходить к вопросам среднесрочного и долгосрочного финансирования заемщиков, прибыльность которых имеет тенденцию к снижению. Чтобы полностью изучить вопрос прибыльности заемщика, кредитный инспектор должен понять компоненты стоимости продукции, методы учета запасов и прочие элементы, которые оказывают влияние на общую прибыль заемщика. Поскольку цены на всю продукцию меняются со временем, важно, чтобы кредитный инспектор провел «анализ чувствительности» (наилучший случай, вероятный случай, наихудший), используя в качестве различных переменных стоимость проданной продукции, капитальные затраты или прочие параметры, которые с наибольшей вероятностью будут меняться со временем

       Ликвидность - это показатель способности выполнить краткосрочные обязательства. Обычно ликвидность измеряется отношением оборотного капитала к краткосрочным обязательствам. В отношении заемщиков, для которых характерно снижение ликвидности, возникают вопросы относительно их возможности погасить основную сумму долга и выплатить проценты в срок. Кредитный инспектор должен измерять ликвидность и тенденции ликвидности для всех заемщиков.

        Обслуживание долга - это способность клиента обслуживать или выплачивать все долги в срок. Коэффициент покрытия процентных платежей (отношение краткосрочных долговых обязательств к кассе и дебиторской задолженности) - хороший коэффициент для оценки краткосрочной способности обслуживания долга, особенно в условиях роста процентных ставок и появления признаков снижения ликвидности заемщиков.

       Кредитный инспектор должен спрогнозировать способность заемщиков по срочным обязательствам обслуживать долг на весь срок кредита. «Финансовым рычагом» называется соотношение объема долговых обязательств и величины уставного капитала клиента или относительная доля финансового участия владельцев и кредиторов. Для банка «финансовый рычаг» является показателем финансового риска. Многие компании потерпели крах из-за высокого уровня этого показателя, поскольку обслуживание долга может ухудшить положение с денежными потоками. Кредитный инспектор должен вести мониторинг показателей соотношения заемных и собственных средств для всех заемщиков. Заемщики, для которых характерны быстро растущие объемы продаж, особенно уязвимы в отношении величины этого соотношения, и, следовательно, особое внимание должно быть уделено достаточности капитала растущих компаний.

      Обеспечение, или залог, по кредиту - это «второй источник погашения кредита» в случаях, когда потоки денежных наличных средств не могут обеспечить погашение кредита. Это политика страхования банком возможных случаев невыполнения обязательств. Кредитный инспектор несет ответственность за подтверждение того, что залог достаточно обеспечивает кредит с учетом степени риска, присущего данного кредиту (риска того, что потоки денежных средств - «первый источник погашения кредита» - не обеспечат погашения кредита).

Качество обеспечения основывается на:

а) способности банка получить доступ к залогу и продать его (контроль);

б) чистой дисконтированной стоимости для банка на настоящий момент фактических денежных поступлений от продажи (чистая дисконтированная стоимость на настоящий момент).

       Если банк не имеет контроля над залогом, т.е. не может получить доступ к залогу для продажи, то чистая дисконтированная стоимость залога на настоящий момент равняется «0».

       Кредитный инспектор должен убедиться в том, что банк имеет достаточный контроль над залогом, на случай, если в какой-либо момент времени клиент окажется не в состоянии выполнить свои обязательства, и должен принять во внимание следующее:

- качество документации;

- правовые вопросы и риски;

-конкурирующие требования в отношении залога.

       Если кредитный инспектор убедился в том, что банк сможет продать залог в случае необходимости, он должен проанализировать чистую стоимость залога для банка в целях измерения степени покрытия обязательств по кредиту поступлениями от продажи залога.

Для оценки чистой стоимости залога кредитный инспектор должен выполнить следующие шаги:

1)              рассчитать величину ожидаемой рыночной стоимости на дату продажи;

2)              вычесть любые затраты на ликвидацию, чтобы получить чистую реализуемую стоимость;

3)              дисконтировать чистую реализуемую стоимость на случай непредвиденных задержек реализации, где применимо, чтобы получить чистую дисконтированную стоимость на настоящий момент.

        Для расчета рыночной стоимости кредитный инспектор должен рассмотреть характеристики, которые влияют на реализуемую стоимость, например:

- является ли залог легкореализуемым (насколько легко можно найти покупателя);

- местоположение (если транспортабельно: каковы затраты; если нет - каков доступ для покупателей);

- нестабильность цены (насколько изменчива цена заложенного актива);

- устаревание (подверженность порче) (какова продолжительность экономической жизни заложенного актива);

- многофункциональность (моно- или многофункциональность заложенного актива).

       Как только будет произведен расчет рыночной стоимости, кредитный инспектор должен рассчитать реализуемую стоимость путем вычитания любых затрат, связанных с ликвидацией активов, например:

- плата за оценку;

- плата за юридические услуги;

- хранение;

- транспортировка.

       Если есть вероятность длительной задержки осуществления продажи залога, кредитному инспектору рекомендуется рассчитать чистую дисконтированную стоимость на настоящий момент реализуемой стоимости. Реализуемая стоимость дисконтируется с использованием приемлемой ставки дисконта (например, стоимость привлеченных средств). Это более реалистично отражает влияние задержки на стоимость залога для банка.

После расчета чистой стоимости залога, эта величина сравнивается с суммой непогашенного кредита. Кредитный инспектор может оценить коэффициент покрытия (отношение чистой стоимости залога к величине кредита) или отношение кредита к стоимости залога (отношение кредита к чистой стоимости залога). Затем этот показатель можно использовать для определения приемлемости или неприемлемости залога с учетом уровня риска и типа заемщика.

      Определение потребности заемщика в кредите.

      Как только кредитный инспектор поймет суть деятельности заемщика, он сможет определить потребности заемщика в кредите: срок, тип, сумму и прочие условия. Инструменты финансового анализа, используемые для изучения динамики потоков в рамках деятельности (отчеты о генерировании денежных средств, бюджеты денежных средств и др.), могут также использоваться для оценки будущих потребностей в финансировании.

Обычно кредитный инспектор отвечает на запрос о финансировании, поступивший от клиента. Однако кредитный инспектор не может быть уверен в том, что клиент испрашивает финансирование, наиболее соответствующее его нуждам. В сотрудничестве с клиентом кредитный инспектор должен изучить его потребности в финансировании и разработать соответствующие инструменты для их удовлетворения.

        Анализируя качество деятельности и залога клиента, кредитный инспектор определит риски, которые ставят под угрозу погашение кредита в будущем. Это могут быть риски в отношении основной деятельности (например, риск снижения прибыльности, невыгодное по сравнению с конкурентами положение и др.) или залога (например, вопросы реализуемости, риск снижения стоимости и др.). Любые крупные риски должны быть выявлены и, если возможно, выражены количественно.

      Кредитный инспектор должен изучить, насколько прибылен данный клиент для банка, с целью:

а) обоснования уровня кредитного риска;

б) фокусирования маркетинговых усилий банка;

в) соотнесения результатов деятельности кредитного инспектора и подразделения с установленными целями.

Кредитный инспектор должен рассчитать прибыльность всех взаимоотношений, с тем чтобы убедиться в том, что взаимоотношения с данным клиентом достаточно прибыльны в сравнении с прочими клиентами банка того же класса риска.

Структурирование кредита с целью ограничения рисков
и удовлетворения потребностей клиента. Кредитный инспектор приступает к структурированию кредита после того, как вышеупомянутый анализ позволил выявить:

- потребности клиента;

- сопутствующие сделке риски;

- цели банка в отношении взаимоотношений с клиентом (например, целевые показатели по прибыли).

Структура кредита логически основывается на вышеупомянутых элементах. На основе результатов анализа кредитный инспектор должен оптимально определить:

- сумму кредита;

- тип и стоимость залога;

- график погашения;

- порядок мониторинга;

- список требуемой документации;

Информация о работе Управление кредитного портфеля коммерческого банка