Автор работы: Пользователь скрыл имя, 30 Марта 2012 в 12:26, дипломная работа
Дипломная работа посвящена актуальной для развивающейся экономики проблеме –инвестиционной политике коммерческого банка, которую мы рассмотрим на примере формирования и управления портфелем ценных бумаг. Цель работы - выявить наиболее закономерные процессы управления и формирования портфеля ценных бумаг. Для полного освящения выбранной темы были поставлены следующие задачи: Выявить основные теоретические предпосылки формирования портфеля ценных бумаг; Раскрыть методику формирования и управления портфеля ценных бумаг; Рассмотреть портфель ценных бумаг банка “Инкогнито”; Проанализировать основные тенденции фондового рынка с точки зрения портфельного инвестора.
ВВЕДЕНИЕ 3
1 Теоретические и правовые основы инвестиционной политики коммерческого банка (на примере портфельного инвестирования) 5
1. 1 Структура рынка ценных бумаг и его специфика в РФ 5
1. 2 Виды ценных бумаг и оценка их доходности 13
1. 2. 1 Акции 14
1. 2. 2 Облигации 17
1. 2. 3 Высоколиквидные банковские ценные бумаги 19
1. 3 Деятельность коммерческого банка на рынке ценных бумаг и ее правовые основы 22 2 Портфельное инвестирование как форма инвестиционной деятельности коммерческого банка 27
2. 1 Формирование портфеля ценных бумаг 27
2. 1. 1 Основные принципы формирования портфеля инвестиций. 27 2. 1. 2 Стратегия инвестирования 28
2. 1. 3 Модели портфельного инвестирования 32
2. 1. 4 Риск портфеля ценных бумаг при формировании 40
2. 2 Управление портфелем ценных бумаг 46
2. 2. 1 Мониторинг портфеля 46
2. 2. 2 Стратегия управления портфелем ценных бумаг 51
2. 2. 3 Взаимосвязь риска, дохода и доходности. 53
2. 2. 4 Определение оптимального срока реинвестирования вложенных средств. 54 2. 2. 5 Выбор оптимальных стратегий инвестора на основании анализа доходности ценных бумаг 55
2. 3 0птимизация портфеля ценных бумаг на основе современной теории портфеля 56 2. 4 Эффективность портфеля ценных бумаг 64
3 Управление портфелем ценных бумаг коммерческого банка 67
3. 1 Основные показатели деятельности банка “Инкогнито” в 1993-1996 гг. 67 3. 2 Деятельность Банка в 1997-1998 годах 73
3. 2. 1 Проявление кризиса в 1997-1998 годах 73
3. 2. 2 Влияние кризиса на деятельность Банка в 1997-1998 годах 74 3. 3 Управление портфелем ценных бумаг Банка 75
3. 4 Дальнейшее развитие кризиса и его влияние на деятельность банка 78 Заключение 82
Список использованной литературы 86
ПРИЛОЖЕНИЯ 88
5, 345, 763
3, 989, 237
3, 730, 093
2, 952, 475
2, 698, 120
Сумма расчетов клиентов
4, 624, 612
4, 069, 848
3, 867, 970
5, 461, 346
5, 794, 418
Средства частных лиц
455, 988
750, 262
794, 192
925, 701
686, 881
Фактическая прибыль
6, 085
-15, 275
-66, 442
-263, 601
-706, 272
Вложения в госбумаги
2, 023, 435
1, 177, 068
1, 514, 224
2, 373, 291
2, 951, 881
Корр. счет в ЦБ РФ
683, 638
174, 040
84, 268
74, 665
83, 329
Уставной фонд
123, 000
123, 000
123, 000
123, 000
122, 999
Привлеченные средства других банков
2, 563, 353
1, 538, 500
760, 722
3, 496, 026
3, 353, 279
Выданные МБК
25, 000
1, 144, 899
477, 033
705, 877
430, 881
Полученные МБК
48, 000
1, 181, 446
565, 830
3, 149, 550
2, 458, 986
Средства на карточных счетах
3, 186
35, 152
36, 568
89, 943
40, 351
Обязательства перед бюджетом
520, 271
573, 900
539, 822
431, 290
31, 508
Табл. 19
01. 01. 99
01. 04. 99
01. 07. 99
01. 10. 99
Валюта баланса
19, 446, 865
21, 951, 273
15, 415, 948
13, 345, 115
Чистые активы
14, 171, 575
15, 367, 286
6, 112, 003
5, 820, 201
Ликвидные активы
-1, 915, 511
-2, 155, 705
-2, 109, 118
-2, 093, 060
Работающие активы
12, 977, 290
14, 250, 538
5, 564, 892
5, 598, 406
Кредиты, выданные коммерческим организациям
6, 484, 694
7, 094, 334
2, 523, 992
2, 550, 775
Собственный капитал
-68, 601
-237, 634
-4, 594, 325
-4, 238, 571
Суммарные обязательства
17, 378, 226
19, 487, 357
13, 283, 631
11, 804, 074
Обязательства до востребования
2, 698, 120
4, 681, 107
5, 473, 908
5, 395, 631
Сумма расчетов клиентов
5, 794, 418
6, 943, 348
691, 204
606, 950
Средства частных лиц
686, 881
674, 187
518, 461
410, 711
Фактическая прибыль
-706, 272
-949, 766
-5, 304, 582
-4, 655, 908
Вложения в госбумаги
2, 951, 881
3, 305, 281
155, 724
142, 532
Корр. счет в ЦБ РФ
83, 329
58, 175
25, 718
4, 965
Уставной фонд
122, 999
122, 999
123, 000
123, 000
Привлеченные средства других банков
3, 353, 279
3, 825, 589
5, 584, 822
1, 715, 843
Выданные МБК
430, 881
459, 600
607, 097
614, 397
Полученные МБК
2, 458, 986
3, 036, 902
1, 869, 485
1, 659, 621
Средства на карточных счетах
40, 351
35, 023
26, 840
26, 175
Обязательства перед бюджетом
31, 508
11, 270
6, 504
1, 814
Информация о работе Инвестиционная политика коммерческого банка