Коммерческий кредит, понятие, становление, проблемы, моделирование

Поэтому, именно перед западноевропейскими  странами встала проблема создания специализированных систем долгосрочного кредитования внешних операций с развивающимися странами.

 

В конце 60-х г.г. роль фирменных  кредитов как средства форсирования сбыта на рынке развитых стран  возросла. Получившая большое развитие практика продажи в рассрочку  бытовых машин и производственного  оборудования на внутреннем рынке этих стран заставила и иностранных  поставщиков прибегнуть к ней.

 

Западноевропейские фирмы  предоставляли кредиты на те же сроки, что и на денежном рынке страны импортера. Кредиты при продаже станков, грузовых машин, складского оборудования, строительных машин предоставлялись обычно на 2-3 года. Однако иностранные поставщики могли давать кредиты и на более длительные сроки. Наиболее гибкую политику в этом плане проводили фирмы

ФРГ. Например, при продаже  станков на внутреннем рынке небольшие  и средние итальянские фирмы  получали рассрочку платежа до 2-3 лет. Фирмы же ФРГ поставляли в  Италию станки в кредит на срок от 2 до 5 лет, а в период спада конъюнктуры  в 1964-65 гг. даже на срок до 10 лет.

 

Фирмы-поставщики шли на предоставление кредитов иностранным покупателям  подчас даже с большей задолженностью, чем банки страны-импортера. В  свою очередь, фирмы-импортеры также  предпочитали обращаться за кредитами  к экспортерам, т.к. условия были выгоднее, а возникавшая задолженность  не лишала их возможности получать кредиты у местных банков. Фирмы-кредиторы  получали ссуды на экспортные нужды  у своих банков, как правило, по льготным ставкам, а их кредитные  операции гарантировались от различных  рисков государственными страховыми компаниями.

 

Естественно, что острая конкурентная борьба с помощью экспортных кредитов имела место при продаже тех  видов товаров, на рынке которых наблюдалась особенно плохая конъюнктура.

 

Даже в США представление  прямых правительственных кредитов и прямых кредитов государственных  кредитно-финансовых организаций для  финансирования экспорта в конце 60-х  годов резко сократилось. Сокращение таких операций

Экспортно-Импортным банком сопровождалось расширением практики предоставления американскими экспортерами фирменных кредитов.

 

Глава 2.Вексель как инструмент коммерческого кредита

 

2.1. Определение, виды, функции  и обращение векселей

 

2.1.1.Понятие векселя

 

Вексель представляет собой  ценную бумагу, удостоверяющую ничем  не обусловленное обязательство  векселедателя или безусловное  предложение иному плательщику, указанному в векселе, выплатить  по наступлении предусмотренного срока указанную сумму владельцу векселя

(векселедержателю). Иными  словами, вексель представляет  собой составленное в строго  установленном законом виде письменное  безусловное, абстрактное, бесспорное  обязательство или предложение  уплатить определенную денежную  сумму.

 

В отношении формы векселя  в ст.4 Закона «О переводном и простом  векселе» №48-ФЗ от 11 марта 1997 года (далее - Закона) сказано, что

«…переводной и простой  вексель должен быть составлен только на бумаге

(бумажном носителе)». Как письменный документ, вексель обладает рядом обязательных реквизитов (смотрите ниже).

 

Платеж по векселю невозможно поставить в зависимость от наступления  каких-либо событий, он осуществляется непременно, строго в установленный  срок. В этом заключается безусловность  вексельного обязательства.

 

Вексель полностью отрешен  от условий сделки, в результате которой он возник, в установленной  для него форме для каких-либо упоминаний для этого нет места. В этом и состоит его абстрактность: по нему должно платить вне зависимости  от чего-либо, в том числе от причин его появления. Вексельное обязательство  есть акт односторонний.

 

Согласно ст.2 Закона «По  переводному и простому векселю  вправе обязываться граждане РФ и  юридические лица РФ. Российская Федерация, субъекты РФ, городские, сельские поселения  и другие муниципальные образования  имеют право обязываться по переводному  и простому векселю только в случаях, предусмотренным Федеральным законом…». Началом вексельного правоотношения является момент выдачи векселя. Окончание  непосредственно связано с моментом исполнения.

 

Вексель может быть рассмотрен как одна из форм оформления кредита. С его помощью можно оформлять  различные кредитные обязательства: оплатить купленный товар, предоставить кредит, возвратить полученную ссуду  или предоставить услуги на условиях коммерческого кредита. В связи  с возможностью подобных операций практика вексельного обращения породила множество широко используемых терминов: «финансовый вексель», «торговый  вексель», «банковский вексель», «коммерческий  вексель» и т.д., которые необходимо различать. Нужно, однако, отметить, что  все они носят чисто хозяйственно-экономическую  нагрузку и никоим образом не отражаются на самом вексельном правоотношении. Причиной их возникновения явилось стремление теоретиков классифицировать векселя по основаниям их выдачи.

 

Так, финансовые векселя применяются  для оформления финансовых сделок, нынешние векселя банков – это  форма частной эмиссии расчетных  средств, не обеспеченных конкретной сделкой  по продаже товара или услуги. По сути дела

– это частные банкноты, не обладающие силой законного платежного средства, но обеспеченные обязательством банка по их обмену на банкноты Центробанка.

Коммерческий вексель  – это вексель предприятия, оформляющий  товарную сделку.

 

2.1.2. Классификация векселей

 

Класс векселей достаточно многообразен, они отличаются по эмитенту, обслуживаемым  сделкам и субъекту, получающему  оплату.

 

По признаку эмитента различают:

. казначейские векселя  – краткосрочные долговые обязательства,  выпускаемые правительством страны  обычно при посредничестве Центрального  банка со сроком погашения,  как правило, от 90 до 180 дней;

. частные векселя –  эмитируются корпорациями, финансовыми  группами, коммерческими банками.

 

Вексель может обслуживать  чисто финансовые и товарные сделки.

Финансовый вексель, упомянутый выше, отражает отношение займа денег  векселедателем у векселедержателя под определенные проценты. Посредством  финансового векселя осуществляется выдача кредита, перечисление в бюджет налогов, получение бюджетного финансирования, заработной платы, обмен валюты и т.п.

 

Разновидностями этого финансового  векселя являются:

. дружеский вексель –  выдается одним лицом другому  без намерения векселедателя  произвести по нему платеж, а  лишь с целью изыскания денежных  средств путем взаимного учета  этих векселей в банке. Обычно  дружескими векселями (на равные  суммы, сроки) встречно обмениваются  два реальных лица, находящиеся  в доверительных отношениях, для  того, чтобы потом учесть или  отдать под залог в банке,  получив под него реальные  деньги, или совершить платеж  за товары.

. бронзовый вексель –  это вексель, за которым не  стоит реальная сделка, нет никакого  реального финансового обстоятельства, при этом хотя бы одно лицо, участвующее в сделке является  вымышленным. Цель такого векселя  – получить под него деньги  в банке либо использовать  для погашения долгов по реальным  товарным сделкам или финансовым  обязательствам.

 

Бронзовые и дружеские  векселя возникают при затруднительном  финансовом положении кредитора  или при проведении им мошеннической  операции. Такие векселя фальсифицируют денежный оборот, провоцируя налоговые  неплатежи.

 

В основе товарного векселя  лежит сделка по купле-продаже. В  этом качестве может выступать, с  одной стороны, как орудие кредита, а с другой стороны – выполнять  функции расчетного средства, многократно  переходя из рук в руки и обслуживая вместо денег многочисленные акты купли-продажи  товаров.

 

В настоящее время страны-участники  Женевской вексельной конвенции 1930 года (в том числе и Россия как  правопреемница СССР) применяют на своих территориях «Единообразный вексельных закон». Этот закон предусматривает два вида векселя: простой и переводной.

 

Простой вексель (собственный  вексель, соло-вексель) представляет собой  письменный документ, содержащий простое  и ничем не обусловленное обязательство  векселедателя уплатить определенную сумму денег в определенный срок и в определенном месте векселедержателю или по его приказу другому  лицу. В простом векселе с самого начала участвуют два лица:

1) векселедатель, который  сам обязуется уплатить по  выданному векселю; 2) векселедержатель, которому принадлежит право на  получение платежа по векселю.

 

Простой вексель имеет  следующие реквизиты:

1) Наименование «вексель»  (вексельная метка), выраженное на  том языке, на котором составлен  документ. Такое непременное условие  делает невозможным использование  какого-либо другого документа  в качестве векселя надписанием вверху его слова «вексель».

2) Простое и ничем не  обусловленное обязательство уплатить  определенную сумму. Введение  в вексель каких-либо условий,  наступление которых становится  необходимым для осуществления  платежа, отрицает саму сущность  векселя как платежного средства, потому что векселедержатель  должен быть уверен, что в день  срока платежа по векселю он  получит деньги независимо от  чего.

3) Указание срока платежа  (дата, либо «оплатить при предъявлении»,  либо через определенное время  после предъявления, либо через  определенное время после даты  составления).

4) Указание места платежа  (обычно место нахождения должника).

5) Наименование того, кому  или по приказу кого платеж  должен быть совершен. Указывается  наименование получателя денег  по векселю, его местонахождение,  местонахождение банка, в котором  ему открыт счет.

6) Указание даты и места  составления векселя (число, месяц,  год).

7) Подпись векселедателя.

 

Отсутствие любого из перечисленных  выше реквизитов влечет за собой недействительность векселя. Эту особенность вексельного  правоотношения принято именовать  «вексельной строгостью»[6].

 

Поскольку вексель – строго формальный документ, в отношении  него действует правило «чего  нет в векселе, того не существует».

Недействительность векселей вследствие недостатков формы является относительной и приводит лишь к  лишению документа вексельной силы, после чего применяются нормы  гражданского законодательства.

 

Схема 2. Содержание и обращение  простого векселя

 

Под переводным векселем (тратта) понимается письменный документ, содержащий безусловное предложение векселедателя (трассанта) плательщику

(трассату) уплатить определенную  сумму денег в определенное  время и в определенном месте  векселедержателю (ремитенту) или  по его приказу другому лицу.

 

Очевидно, что в переводном векселе изначально участвуют не два, как в простом, а три лица: 1) векселедатель (трассант) – лицо, выдавшее вексель;

2) векселедержатель (ремитент), имеющий право на получение  платежа у трассата; 3) трассат,  являющийся плательщиком по векселю.

 

Векселедатель обязует оплатить вексель некоторое лицо, а сам становится гарантом платежа. Ремитент может до истечения срока векселя рассчитаться им со своим кредитором путем индоссамента (смотрите ниже) в таком же порядке, как и в случае с простым векселем.

 

Переводной вексель имеет  свои обязательные реквизиты:

 

1) Наименование «вексель»,  включенное в текст документа,  выраженное на том языке, на  котором составлен документ.

 

2) Простое и ничем не  обусловленное обязательство уплатить  определенную сумму, выраженное  безусловным предложением трассанта  трассату платить указанную в  векселе сумму ремитенту.

 

3) Наименование того, кто  должен платить по векселю  (плательщика).

 

4) Указание срока платежа.

 

5) Указание места платежа.

 

6) Наименование того, кому  или по приказу кого должен  быть совершен платеж.

 

7) Указание даты и места  составления векселя.

 

8) Подпись векселедателя.

 

Схема 3. Обращение переводного  векселя[7]

 

На практике предпочтение отдается переводному векселю, т.к. при наличии на нем сразу двух подписей – векселедателя и трассата (акцептанта) – гарантии платежа  по векселю повышаются, и последний  кредитор может приобрести вексель  при меньшей степени риска  операции. Таким образом, чаще всего  появление переводного векселя  связано с появлением товарной сделки.

 

2.1.3.Вексельные функции  и индоссамент

 

Преимущества векселя  заключаются в сочетании двух функций – кредитной и расчетной.

 

Рассмотрим расчетную  функцию векселя. В сущности, вексель  выступает как средство расчетов, т.е. заменяет деньги, важнейшей функцией которых является то, что они могут  быть средством обращения, поскольку векселедатель может рассчитываться векселем, выпускать векселя в обращение.

 

Мы наблюдаем эволюцию: деньги в части заменили бартер, натуральный обмен, отделив акт  продажи от акта покупки, – вексель  в части заменил деньги, отделив  акт платежа от акта получения  денег.