Диагностика финансового состояния организации

               Р_кз=287,988/1236 = 0,233 – на начало года,

               Р_кз=277,296/1272 = 0,218 – на конец года.

4. соотношение дебиторской и кредиторской задолженности. Также является важным коэффициентом при анализе задолженностей предприятия, оптимальное значение которого должно быть приближено к единице. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования:

С=ДЗ/КЗ                                               (1.44)

                С = 255,852/264,576 = 0,888 – на начало года,

                С = 264,576/277,296 = 0,954 – на конец года.

5. оборачиваемость дебиторской (кредиторской) задолженности. Данный показатель определяется отношением выручки от продаж к величине дебиторской (кредиторской) задолженности предприятия. Более низкая скорость обращения дебиторской задолженности по сравнению с кредиторской ведет к дефициту платежных средств, что может привести к неплатежеспособности организации:

                                           Об_дз(кз)=В/ДЗ(КЗ)                                          (1.45)

       Об_дз(кз)=604,167/255,852(287,988) = 2,361(2,098) – на начало года,

       Об_дз(кз)=599,130/264,576(277,296) = 2,264(2,160) – на конец года. 

    Таблица 1.13 – Оценка состояния задолженностей предприятия

 

    Вывод: по данным расчетам можно увидеть, что  уровень ликвидности дебиторских  задолженностей увеличился на 0,004, следовательно увеличилась часть оборотных активов в сфере обращения, т.е. увеличилась доля дебиторской задолженности в сумме всех оборотных активов. Риск дебиторской задолженности увеличился на 0,001, это свидетельствует о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям, либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве покупателей. Риск кредиторской задолженности снизился на 0,015, это содействует о возможности возникновения просроченная кредиторская задолженности, что в конечном итоге приводит к выплате штрафов и ухудшению финансового положения Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности увеличилось на 0,066, следовательно, не создается угроза финансовой устойчивости организации, и нет необходимости в привлечении дополнительных источников финансирования. Оборачиваемость дебиторской задолженности уменьшились на 0,097, а оборачиваемость кредиторской задолженности увеличилась на 0,062  значит, нет места дефициту платежных средств, это не приведет к неплатежеспособности организации.

    Оптимизация финансовых потоков предприятия предполагает также разработку политики управления дебиторской задолженностью, которая включает:

    - формирование принципов кредитной  политики и системы кредитных  условий, дифференциацию условий  предоставления кредита с учетом  оценки покупателей;

    - установление процедуры инкассации  дебиторской задолженности и  ее рефинансирование;

    - построение эффективных систем  контроля за движением и своевременной  инкассацией дебиторской задолженности,  определение приемов ускорения  процесса поступления денежных средств.

    Управление  кредиторской задолженностью заключается  в поддержании равновесия между  досрочными и просроченными платежами, позволяющего предприятию наилучшим  образом использовать свои средства, не нанося ущерба отношениям с поставщиками. Анализируя оптимальные условия поставки, нужно определить, что является приоритетным для предприятия: более продолжительные сроки оплаты, использование скидок поставщиков и более низкие цены при немедленном расчете. 

    1.4 Анализ финансовых результатов деятельности предприятия 

    Прибыль – денежное выражение накоплений, создаваемых предприятиями любой  формы собственности. Как экономическая  категория она характеризует  финансовый результат предпринимательской  деятельности предприятий. Согласно бухгалтерскому подходу прибыль (убыток) есть положительная (отрицательная) разница между доходами коммерческой организации и ее расходами. 

Таблица 1.14 – Анализ уровня и динамики финансовых результатов деятельности предприятия

 
 

    Конечный  финансовый результат деятельности предприятия – прибыль (убыток) отчетного  периода. Он определяется как разность между алгебраической суммой доходов, полученных от реализации товаров и  услуг, финансовой деятельности и прочих внереализационных операций и расходов на те же цели:

                                         Р_б = Р_р ± Р_ф ± Р_вн,                                     (1.46)

где Р_б – балансовая прибыль или убыток;

Р_р – результат от реализации товаров и услуг;

Р_ф – результат от финансовой деятельности предприятия;

Р_вн – сальдо доходов и расходов от прочих внереализационных операций.

    Исходным  моментом для определения прибыли  является оборот предприятия по реализации продукции. На всех предприятиях принята  единая модель хозяйственного механизма, которая основана на процессах формирования прибыли. Данная модель включает ряд расчетов (итераций), приведенных в таблице 1.15.

    Таблица 1.15 – Формирование финансового результата деятельности предприятия 

 

    Коммерческие  расходы предприятия включают в  себя: комиссионные расходы, доставку собственным транспортом, рекламу, затраты на маркетинг, оплату торговых агентов, командировочные расходы и другие.

    Управленческие  расходы состоят из амортизации  зданий управленческого назначения, арендной платы, заработной платы управленческого  персонала, услуг связи.

    К элементам операционных доходов (расходов) относятся:

    - проценты к получению (к уплате), то есть проценты, полученные (уплаченные) за предоставление в пользование  денежных средств предприятия,  а также проценты за использование  банком денежных средств, находящихся на счете предприятия в этом банке;

    - доходы от участия в других  организациях, то есть поступления,  связанные с участием в уставных  капиталах других предприятий,  в том числе и доходы по  ценным бумагам;

    - прочие операционные доходы (расходы), к которым относятся: поступления (выплаты), связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов предприятия, а также прав, возникающих из патентов на изобретения и других видов интеллектуальной собственности;

    - доходы (расходы), связанные с продажей активов;

    - расходы, связанные с оплатой  услуг кредитных организаций.

    К внереализационным доходам относятся: штрафы, пени, неустойки за нарушение  договорных обязательств, полученных предприятием; безвозмездно полученные активы; поступления в возмещение причиненных предприятию убытков; прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году; суммы кредиторской задолженности, по которым истек срок исковой давности.

    К внереализационным расходам относятся: штрафы, пени, неустойки за нарушение  условий договоров, уплачиваемые предприятием; возмещение причиненных организацией убытков; убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году; суммы дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности, и других долгов, нереальных для взыскания; курсовые разницы.

    По  статье «чрезвычайные доходы» могут быть отражены суммы страхового возмещения и покрытия из других источников убытков от стихийных бедствий, пожаров, аварий, других чрезвычайных событий; стоимость материальных ценностей, остающихся от списания непригодных к восстановлению и дальнейшему использованию активов.