Оценка финансового состояния организации и разработка мероприятий по его стабилизации

     1. Абсолютная финансовая устойчивость:  З < СОС (22)

     2. Нормальная финансовая устойчивость:  З = СОС (23)

     3. Неустойчивое состояние: З = СОС + (24)

     4. Кризисное финансовое состояние:

     З > СОС + + Фонды и резервы (25)

     Равновесие  платежного баланса в данной ситуации обеспечивается за счет просроченных платежей по оплате труда, ссудам банка, поставщикам, бюджету и т.д. [19, 24]

     Устойчивость  финансового состояния может быть восстановлена:

• ускорением оборачиваемости капитала в текущих активах, в результате чего произойдет относительное его сокращение на рубль товарооборота, выручки;
• обоснованным уменьшением запасов и затрат (до норматива);
• пополнением собственного оборотного капитала из внутренних и внешних источников. [22]

     Таким образом, финансовое состояние - это способность организации финансировать свою деятельность.

     Финансовое  состояние организации может  быть устойчивым, неустойчивым и кризисным.

     Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния организации и её платежеспособности.

     Анализ  финансового состояния включает этапы:

1. Оценка ликвидности баланса предприятия.
2. Оценка финансовой устойчивости предприятия.
3. Определение типа финансовой устойчивости предприятия.

     Оценка  производится по коэффициентам и  показателям. Которые сравниваются с нормативными.

     По результатам  анализа финансового состояния  составляются выводы о финансовой устойчивости предприятия и разрабатываются мероприятия по его стабилизации.

 

Глава 2. Оценка финансового  состояния ОАО  «Мелькомбинат» и  разработка мероприятий  по его стабилизации.

2.1 Общая организационно-экономическая  характеристика ОАО  «Мелькомбинат».

 

     Открытое  акционерное общество «Мелькомбинат» находится по адресу 170630, Московская обл., г. Тверь, ул. Вокзальная, д. 9. 

     Общество  зарегистрировано постановлением администрации Московского района г. Твери  № 274-3 от 3.08.93г. Генеральный директор Общества С.С. Потапов.

     Уставный  капитал Общества составляет 4 428 500 руб., он состоит из 44 285 обыкновенных акций номинальной стоимостью 100 руб. Уставный капитал общества оплачен полностью.

     Количество  акционеров, зарегистрированных в реестре - 36, в том числе количество акционеров, внесенных в список акционеров, имеющих право на участие в годовом общем собрании – 36.

     Комбинат  имеет дочерние фирмы: ООО «Элеватор» и ОАО «Птицефабрика Верхневолжская». В 2009 году с дочерними фирмами осуществлялись хозяйственные операции: (с НДС в т.р.), расчеты по которым производились денежными средствами и взаимозачетами.

     Для подтверждения достоверности бухгалтерского учёта стоимости имущества на комбинате проведена  сплошная инвентаризация основных средств, оборудования к установке, незавершенного производства, материалов и инвентаря. Кроме того проведена инвентаризация нематериальных активов, финансовых вложений и расчетов.

     Учет  производственно-хозяйственной деятельности комбината в 2009 году подвергался  аудиторской проверке ООО «САНАС» - члена некоммерческого партнерства «Российская коллегия аудиторов», включенного в Государственный реестр саморегулируемых организаций аудиторов на основании приказа Минфина РФ от 22.12.09 №675 ОРНЗ  105050008552. Все необходимые изменения были  внесены в бухгалтерскую отчетность в соответствии с действующим законодательством.

     ОАО «Мелькомбинат» является одним из старейших предприятий России - в 2009 году мелькомбинату исполнилось 130 лет. Сегодня ОАО "Мелькомбинат" - лидер отрасли, крупнейший производитель муки, комбикормов и макаронных изделий. Предприятие оснащено самым современным оборудованием швейцарской фирмы "Бюлер АГ", итальянской фирмы "PAVAN", датской фирмы "SPROUT MATADOR"; оно располагает новейшими технологиями в области производства и управления, мощной производственной базой и квалифицированным персоналом.

     Предприятие постоянно развивается: расширяет  производство, осваивает выпуск новых  видов продукции, совершенствует систему  управления, улучшает качество, завоевывает  новые рынки сбыта.

     В состав предприятия входят следующие  производства:

• мельница сортового помола по переработке пшеницы производительностью 500 тонн/сутки, оснащенная лицензионным оборудованием фирмы "Бюлер";
• мельница ржано-обдирного помола для переработки ржи производительностью 150 тонн/сутки, оснащенная лицензионным оборудованием фирмы "Бюлер";
• завод по производству рассыпных комбикормов, оснащенный оборудованием фирмы "Бюлер", производительностью 480 тонн/ сутки;
• линия гранулирования рассыпных комбикормов, оснащенная оборудованием фирмы "Бюлер", производительностью 480 тонн/сутки;
• завод по производству кормов для домашних животных, оснащенный оборудованием фирмы "Спроут-Матадор", производительностью 100 тонн/сутки;
• завод по производству коротко резаных макаронных изделий, оснащенный оборудованием фирмы "Паван", производительностью 38 тонн/сутки;
• элеваторно-складские емкости на 100000 тонн;
• автотранспортное предприятие, обеспечивающее доставку муки и комбикормов потребителям;
• теплоэнергетический комплекс, оснащенный современным оборудованием и приборами учета, работающий на природном газе и обеспечивающий паром основные производства.

     Основными видами деятельности Общества в 2008 и 2009гг. являлись: производство пшеничной и ржаной муки, мучных и зерновых смесей, манной крупы, комбикормов, макаронных изделий; оптовая торговля товарами как собственного производства, так и товарами других производителей; общественное питание, оказывались услуги по хранению зерна и комбикормового сырья, по сдаче основных средств в аренду, транспортные услуги. [25]

     Рассмотрим  основные технико-экономические показатели деятельности ОАО «Мелькомбинат» за начало и конец 2009 г. (таблица 1).

   Таблица 1.

   Основные  технико-экономические показатели деятельности ОАО «Мелькомбинат» за начало и конец 2009 г.

№ п/п	Основные  ТЭП	Начало  отчетного года	Конец отчетного периода	Отклонение
				Абсолютное	Относительное
1	Объем реализации проданных товаров, продукции, работ, услуг, тыс.руб.	3486522	2966429	-520093	85,08275582
2	Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	2996282	2417497	-578785	80,68322675
3	Среднесписочная численность работников, чел.	649	651	2	100,3081664
4	Чистая прибыль, тыс.руб.	75887	63424	-12463	83,57689723
5	Производительность  труда, тыс.руб.(1:3)	5372,145	4556,727	-815,4182637	84,82136487
6	Среднегодовая стоимость ОС, тыс.руб.	406592	532104	125512	130,8692744
7	Фондоотдача, руб.(1:6)	8,574989	5,574905	-3,000084648	65,01354595
8	Прибыль от реализации продукции, тыс.руб.	490240	548932	58692	111,9720953
9	Рентабельность  продукции, % (4:2*100)	2,532706	2,62354	0,090834434	103,5864585

 

   В данной таблице представлены показатели деятельности предприятия за за начало и конец 2009 г., рассчитанные способами  горизонтального и вертикального  анализов.  Сравнив показатели деятельности за 2 периода можно увидеть:

1. Объем реализованной продукции, работ, услуг в конце отчетного периода по сравнению с началом. снизился на 520093 тыс.руб. (на 14,02%).
2. Себестоимость проданных товаров, работ, услуг снизилась на 578785 тыс.руб. (на 19,32%).
3. Среднесписочная численность работников увеличилась на 2 человек (0,31 %).
4. Прибыль от реализации продукции увеличилась на 58692 тыс.руб. (на 11,97 %), а чистая прибыль уменьшилась на 12463 тыс.руб. (на 16,42 %).
5. Производительность труда снизилась на 815,418 тыс.руб. (на 15,18 %), в основном за счет уменьшения объема реализации проданных товаров, работ, услуг.
6. Среднегодовая стоимость основных средств увеличилась на 125512 тыс.руб. (на 30,87 %).
7. В расчете на каждую вложенную в основные средства тысячу рублей в 2008 г. производилось продукции на 8,57 руб., а в 2009 г.- на 5,57 руб., т.е. показатель фондоотдачи снизился на 3 руб. (на 34,99 %)
8. Рентабельность продукции увеличилась на 3,57 %.

     На  деятельность предприятия отрицательно повлияли такие факторы как: мировой финансовый кризис, ужесточение требований банков к заемщикам и ограничение доступа к кредитным ресурсам, рост тарифов, обострение конкурентной борьбы на рынках сбыта продукции. Положительное влияние оказали привлечение новых покупателей муки, комбикормов, макаронных изделий, расширение географии сбыта.

2.2 Оценка ликвидности  баланса организации

 

     Задача  анализа ликвидности баланса  возникает в связи с необходимостью дать оценку кредитоспособности предприятия, т. е. его способности своевременно и полностью рассчитаться по своим долгам. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. От ликвидности баланса следует отличать ликвидность активов, которая определяется как величина, обратная времени, необходимому для превращения их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется, чтобы данный вид активов превратился в деньги, тем выше их ликвидность.

     Анализ  ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков. В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, разделим активы Общества на следующие группы.

     A₁ = стр. 250 +стр. 260

     А₂ = стр. 240 + стр. 270

     А₃= стр. 210 + стр. 220 + стр. 230

     А₄= стр. 190

     Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

     П_l = стр. 620

     П₂ = стр. 610 + стр. 660

     П₃ = стр. 590

     П₄ = стр. 490 + стр. 630 + стр. 640 + стр. 650

     Для определения ликвидности баланса  следует сопоставить итоги приведенных  групп по активу и пассиву (таблица 4). 
 

     Таблица 2

     Группировка активов

Наименование	На начало отчетного  периода	На конец  отчетного года
А1 Наиболее ликвидные активы (А250+А260)	35 939	7 022
А2 Быстро реализуемые активы (А240 + А270)	689 831	840 071
А3 Медленно реализуемые активы (А210+А220+А230)	592 302	500 737
А4 Трудно реализуемые активы (А190)	794 930	851 530
БАЛАНС (А300)	2 113 002	2 199 360

 

     Таблица 3

Группировка пассивов

Наименование	На начало отчетного периода	На конец  отчетного года
П1 Наиболее срочные обязательства (П620)	830 116	486 129
П2 Краткосрочные обязательства (П610+П660)	354 949	765 430
П3 Долгосрочные обязательства (П590)	560 534	526 300
П4 Постоянные (устойчивые) пассивы (П490 + П630 + П640 + П650)	367 403	421 501
БАЛАНС (П700)	2 113 002	2 199 360