Оценка и совершенствование форм и методов привлечения заемных средств (на примере ОАО «Россельхозбанк»)

 

Приведенная в  таблице 5 структура привлеченных средств  ОАО «Россельхозбанк» показывает, что в 2009г. доли депозитных и недепозитных источников примерно были равны. В депозитных источника основная доля принадлежит срочным депозитам и составила 44,38%, в недепозитных источника основную долю составили межбанковские кредиты (28,10%). В 2010г. основная доля принадлежит депозитным источникам Банка, а именно срочным депозитам. В абсолютном (денежном) выражении депозитные источники и их удельный вес имеют тенденцию к росту. В 2010г. доля депозитных источников в общей сумме привлеченных средств выросла на 19,04%. Это свидетельствует о снижении удельного веса недепозитные источников также на 19,04%.

Рассмотрим  более подробно структуру депозитных привлеченных ресурсов Банка за указанный период по категориям вкладчиков и по срокам привлечения ресурсов.

Как было сказано  выше, наибольший удельный вес в общей сумме привлеченных средств Банка принадлежит именно депозитным источникам. Поэтому важно проанализировать структуру депозитных источников. Вкладчиков можно разделить на две большие группы – юридических и физических лиц. Как видно из расчетов, которая приведена на следующей странице, наибольший удельный вес вкладов принадлежит именно второй группе заемщиков – физическим лицам, конкретно – резидентам. Доля данной группы в 2010 году по сравнению с 2009 годом выросла на 3,15%. Учитывая рост этой группы в абсолютном выражении, колебания в удельном весе признаются несущественными.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом абсолютное значение депозитов юридических лиц выросло на 4 685 926 тыс. руб. Что же касается, их доли в общей сумме привлеченных ресурсов Банка, то она снизилась на 3,59%.

По результатам  расчетов таблицы 6 можно говорить о  том, что наибольшей популярностью пользуются кратко - (сроком от 31 до 180 дней) и долгосрочные вклады (сроком от 1 года до 3 лет), им и принадлежит значительный удельный вес в общей сумме депозитов Банка (около 80%).

Вклады на срок от 1 года до 3 лет занимают около  половины всех депозитов Банка. В 2010 году наблюдалась положительная динамика данного показателя, и рост его доли составил 1,74%.

Депозиты на срок от 31 до 90 дней составляет 12%.

Депозиты на срок от 91 до 180 дней составляет 20%, рост его доли составил 11,57%.

Наименее востребованными  являются вклады на срок до 30 дней (доля не достигает значения 1%) и на срок свыше 3 лет (доля составляет около 3%).

 

 

Таблица 6 - Структура депозитных привлеченных ресурсов ОАО «Россельхозбанк» по срокам

Показатели	2009г.		2010г.		Абсолютное отклонение, %
	Значение, тыс.руб.	Доля, %	Значение, тыс.руб.	Доля, %
1. Депозиты до  востребования	26 044 211	10,33	20 998 372	7,51	-2,82
2. Депозиты на  срок до 30 дней	515 000	0,20	136 601	0,05	-0,16
3. Депозиты на  срок от 31 до 90 дней	30 194 005	11,98	33 079 758	11,83	-0,14
4. Депозиты на  срок от 91 до 180 дней	21 111 196	8,37	55 744 394	19,94	11,57
5. Депозиты на срок от 181 дня до 1 года	39 434 293	15,64	18 004 933	6,44	-9,20
6. Депозиты на  срок от 1 года до 3 лет	126 532 461	50,19	145 165 693	51,94	1,74
7. Депозиты на  срок свыше 3 лет	8 273 759	3,28	6 383 645	2,28	-1,00
ВСЕГО	252 104 925	100,00	279 513 396	100,00	0,00

 

Наибольший  удельный  вес  в  общей  сумме  депозитов  юридических  лиц  принадлежит  депозитам  финансовых  органов  субъектов  Российской  Федерации  и  органов  местного  самоуправления  (в  2009г.  –  34,46%,  в  2010г.  –  21,64  %).  Снижение их доли в 2010г. по сравнению с 2009г. составило 13,82%, а снижение абсолютного значения – 28 900 000 тыс. руб.

Далее следует  группа депозитов негосударственных  коммерческих организаций, ее доля в общей сумме депозитов юридических лиц в 2009 году составила 11,91%, в 2010 году – 19,73%.

Как видно из таблицы в приложении В наименьший удельный вес в 2009 году принадлежит депозитам коммерческих организаций, находящихся в федеральной собственности (0,03%), в 2010 году были привлечены вклады юридических лиц – нерезидентов, удельный вес которых был наименьшим (0,03%).

 

 

 

 

2.3. Коэффициентный анализ заемных средств ОАО «Россельхозбанк» и оценка эффективности их использования

 

Коэффициентный  анализ применяется для выявления  количественных взаимосвязей между различными группами статей баланса на основе соотношений для оценки конкретных аспектов банковской деятельности. Для коэффициентного анализа используется консолидированная группировка статей баланса.

Активы банка  подразделяются на ликвидные средства, текущие активы, вложения и иммобилизация, а также прочие активы.

В течение анализируемого периода наблюдается снижение ликвидных  средств банка. В абсолютных величинах  данный показатель снизился на 79001 тыс. руб. (30%) – данная тенденция отрицательна, в то же время, удельный вес ликвидных средств в активах сократился с 6,1% до 3,4%.  Удельный вес текущих активов в совокупных активах за период с 01.04.10 г. по 01.01.11 г. также сократился с 67,5% до 52,9%. В абсолютных величинах снижение данного показателя составило 103 826 тыс. руб. (2%).

Удельный вес  вложений и иммобилизации увеличивался следующим образом: 19,6%, 26,2%, 30,4%, 36,6%. При этом по абсолютному значению эта структурная составляющая консолидированного баланса, также увеличилась (на 1149169 тыс. руб.). Увеличение данного показателя является негативной тенденцией.

Прочие активы, к которым относятся прочие кредиты  и средства, отвлеченные в расчеты, увеличились на 90900 тыс. руб. (31%). При этом во втором квартале наблюдалось снижение данного показателя на 42%, в третьем и четвертом – рост на 73% и 30% соответственно. Удельный вес прочих активов за исследуемый период также увеличился с 6,8% до 7,1%.

Составляющими пассива баланса банка являются привлеченные и собственные средства банка, а также средства из системы расчетов.

На 01.04.10 г. удельный вес собственных средств составил 26,6%, удельный вес привлеченных средств – 73,4%, средств из системы расчетов – 0,09%. На протяжении анализируемого периода произошли незначительные структурные изменения в пассивах баланса банка. Так на 01.01.11 г. удельный вес собственных средств составил 43%, удельный вес привлеченных средств – 56,9%, средств из системы расчетов – 0,25%.

На протяжении всего анализируемого периода наблюдается  рост, как собственных средств банка и уменьшение привлеченных средств.

Величина собственных  средств в исследуемом периоде  увеличилась с 1148274 тыс. руб. до 2355953 тыс. руб., темп прироста собственных  средств составил 105%. В то же время, величина стержневого капитал за период с 01.04.08 г. по 01.01.10 г. увеличилась на 49416 тыс. руб. (10%).

Темп прироста собственных средств-брутто значительно  выше темпа прироста собственных средств-нетто (105% и 22% соответственно), величина реально свободных кредитных ресурсов имеет тенденцию к увеличению.

Уменьшение  привлеченных средств в анализируемом  периоде составило 52911тыс. руб. (2%).

Величина средств  из системы расчетов на 01.01.11 г. составила 3604 тыс. руб., что на 187 тыс. руб. (5%) меньше данного показателя на 01.04.08 г.

Валюта баланса  в течение исследуемого периода увеличилась на 1154582 тыс.руб. или 27% с 4367578 тыс. руб. до 5476732 тыс. руб. Темп прироста данного показателя во втором квартале составил 6%, в третьем – 14%, в четвертом – 4%. Несмотря на увеличение валюты баланса, наблюдается замедление роста данного показателя.

Коэффициентный  анализ деятельности банка подразумевает  анализ деятельности банка на основе коэффициентов ликвидности, устойчивости, состояния оборотных средств, активности и риска (таблица 7).

 

 

Таблица 7 - Коэффициентный анализ на основе консолидированного баланса банка за 2010год

Показатель	1 квартал	2 квартал	3 квартал	4 квартал
Ликвидность
G1 – коэффициент  покрытия	1,105	1,108	1,105	1,112
G2 – норма  денежных резервов	1,83	1,88	1,38	2,36
G3 – коэффициент  трансформации	-0,022	-0,029	-0,045	-0,052
Устойчивость
G4 – коэффициент  надежности	0,362	0,502	0,589	0,755
G5 - коэффициент  адекватности капитала	0,414	0,328	0,255	0,223
G6 – коэффициент  маневренности	4,34	4,87	3,52	8,15
Состояние  оборотных средств
G7 – коэффициент  состояния собственных оборотных средств	0,080	0,096	0,092	0,098
G8 – коэффициент  иммобилизации	0,327	0,270	0,210	0,170
G9 – коэффициент  маневренности	0,244	0,212	0,172	0,145
Активность
G10 – коэффициент  использования привлеченных средств-нетто	0,883	0,913	0,866	0,828
G11 – рамбурсная  способность	7,21	3,79	2,82	1,89
G12 – коэффициент  использования активов	4,09	2,82	2,29	1,73
Риск
G13 – коэффициент  рискованных активов	0,161	0,169	0,157	0,181
G14 – коэффициент чувствительных пассивов	0,089	0,107	0,103	0,115
G15 - коэффициент  безубыточности	1,13	0,65	0,45	0,33

 

Коэффициент трансформации  характеризует степень обеспеченности финансовыми накоплениями привлеченных ресурсов. Оптимальным уровнем являются значения 0,1-0,2. На протяжении всего исследуемого периода коэффициент трансформации имеет отрицательную величину, что говорит о необеспеченности финансовыми накоплениями привлеченных ресурсов – преобладании текущих и прочих активов над привлеченными средствами и средствами из системы расчетов.

На протяжении всего исследуемого период банк характеризуется  как банка-кредитор, в то же время  в третьем квартале наблюдается  значительное снижение коэффициента покрытия и нормы денежных резервов, вызванное уменьшением ликвидных активов. В целом, в четвертом квартале 2010 года наблюдается увеличение ликвидности банка.

Анализ устойчивости банка производится на основе коэффициента надежности, коэффициента адекватности, а также коэффициента маневренности (см. таблицу 7).

Коэффициент надежности показывает уровень обеспеченности собственными средствами привлеченных ресурсов. На протяжении всего 2010 года наблюдается рост коэффициента надежности – темп прироста собственных средств-брутто превышает темп прироста привлеченных средств, что в данном случае нельзя охарактеризовать как позитивную тенденцию.

Коэффициент адекватности, характеризующий обеспеченность собственных средств-брутто стержневым капиталом (собственным капиталом) на протяжении исследуемого периода, имеет понижающийся тренд. Таким образом, за период с 01.04.10 г. до 01.01.11 г. удельный вес стержневого капитала в собственных средствах-брутто снизился с 11% до 9,6%.

Динамика коэффициента маневренности, показывающего степень  устойчивости, возникающей за счет возможности управления срочными ресурсами, не была однородной. Значения данного коэффициента на четыре отчетные даты 2010 года следующие: 4,34, 4,87, 3,52, 8,15. На протяжении третьего квартала наблюдается снижение данного коэффициента, , а во втором и четвертом – увеличение, что свидетельствует об увеличении степени устойчивости банка.

В целом, финансовая устойчивость банка может быть признана удовлетворительной.

Коэффициент мобильности  характеризует соотношение собственных  средств-нетто и собственных средств-брутто. На протяжении всего исследуемого периода наблюдается снижение мобильности собственных средств. Если на 01.04.10 г. доля собственных средств-нетто в собственных средствах-брутто составляет 24,4%, то на 01.01.11 г. – 14,5%.

В целом на протяжении всего исследуемого периода собственные средства-нетто – собственные оборотные средства имеют положительное значение, т.е. у банка есть реально свободные кредитные ресурсы. В то же время, на протяжении в периоде с 01.04.10 г. по 01.01.11 г. наблюдается снижение коэффициентов, характеризующих оборотные средства, что является негативной тенденцией.

На протяжении всего исследуемого периода коэффициент  использования привлеченных средств-нетто довольно близки к пороговому значению, но меньше единицы. Динамика данного коэффициента в целом отрицательная, что является следствием превышения активных кредитных операций банка, над пассивными. Рамбурсная способность показывает размер части дохода, отвлекаемого на возмещение задолженности. По итогам первого квартала 2010 года величина привлеченных средств-нетто превышает величину совокупного дохода в 7,39 раз, по итогам второго – в 3,88, третьего – 2,89, четвертого – 1,95. Снижение данного коэффициента обусловлено превышением темпа роста совокупного дохода над темпом роста привлеченных средств-нетто, очевидно, что данная тенденция положительная. Коэффициент использования активов показывает уровень вовлечения активов в оборот, т.е. сколько ликвидных средств, текущих и прочих активов приходится на рубль вложений и иммобилизации. Изменение данного показателя в течение анализируемого периода описывается понижающимся трендом: 4,09; 2,82; 2,29; 1,73. Снижение данного показателя является негативной тенденцией, т.к. величина «работающих» активов не только не превышает сумму иммобилизации, но и темп роста величины иммобилизованных активов и вложений опережает темп роста «работающих» активов. В целом активность банка в исследуемом периоде является удовлетворительной, при этом наблюдается снижение деловой активности банка. Этому свидетельствуют уменьшение использование привлеченных средств при осуществлении вложений в активные операции, а также снижение уровня вовлечения активов в оборот.

Анализ риска производится на основе коэффициентов рискованных активов банка, коэффициента чувствительных пассивов, коэффициента безубыточности (см. таблицу 8).

Коэффициент рискованных  активов показывает степень обеспечения  наиболее рискованных активов собственными средствами. На протяжении анализируемого периода наблюдается увеличение данного коэффициента – положительная тенденция. Коэффициент чувствительности пассивов отражает степень обеспечения наиболее чувствительных к изменению процентной ставки привлеченных средств. Данный коэффициент изменяется следующим образом: 0,089; 0,107; 0,103; 0,115 темп роста таких привлеченных средств как счета до востребования, ценных бумаг и долговых обязательств, прочих кредитов банка не опережает темп роста собственных оборотных средств.

Коэффициент безубыточности отражает уровень покрытия собственным  капиталом расходов и убытков. На протяжении всего исследуемого периода наблюдается снижение данного коэффициента, что является негативной тенденцией.