Оценка кредитоспособности заемщика банка на основе анализа финансового состояния (на примере ООО «Петросоюз-Континент»)

 

 

Таблица 23 – Идентификация типа финансовой устойчивости предприятия за отчетный период (абсолютные показатели)

Показатели	Отклонение (2009/2010), тыс. руб.	Темп роста (2009/2010), %	Отклонение (2010/2011), тыс. руб.	Темп роста (2010/2011), %
1 Запасы с НДС	20349	117,7	10027	107,4
2 Собственные оборотные средства	13282,00	112,8	21358	118,2
3 Излишек (+), недостаток (–) собственных оборотных средств для формирования запасов (стр.2 – стр.1)	–7067	163,6	11331	37,7
4 Краткосрочные кредиты и займы	6684	407,9	–8855	0,0
4.1в т.ч. просроченные	–	–	–	–
5 Кредиторская задолженность товарного характера	–4686	88,5	22151	161,3
5.1 в т.ч. просроченная	119	0,0	–119	0,0
6 Общая величина нормальных источников формирования запасов (стр.2 + стр.4 – стр.4.1+ стр.5 – стр.5.1)	15160	110,3	34654	121,4
7 Излишек (+), недостаток (–) нормальных источников формирования запасов (стр.6 – стр.1)	–5189	83,7	24747	191,8

В качестве улучшения финансовой ситуации на предприятии выступает показатель состава суммы нормальных источников формирования запасов, т.к. он превышает  фактическую величину самих запасов. Положительной оценки заслуживает  улучшение роста собственных  оборотных средств на 31% до 138 574 тыс. рублей.

 

 

Таблица 24 – Структура финансирования запасов и ее изменения за отчетный период (относительные показатели)

Показатели	На 31 декабря 2009 г.		На 31 декабря 2010 г.		На 31 декабря 2011 г.
	тыс. руб.	доля, %	тыс. руб.	доля, %	тыс. руб.	доля, %
1  Запасы с НДС	115039	100,0	135388	100,00	145415	100,00
2 Собственные оборотные средства	103934	90,3	117216	86,6	138574	95,3
3 Краткосрочные кредиты и займы	2171	1,9	8855	6,5	0	0,0
4 Кредиторская задолженность товарного характера	40817	35,5	36131	26,7	58282	40,1
5  Прочая кредиторская задолженность	1666	1,5	2017	1,5	9014	6,2
6 Неплатежи	0	0,0	119	0,1	0	119

 

 

Таблица 25 – Структура финансирования запасов и ее изменения за отчетный период (абсолютные показатели)

Показатели	Отклонение (2009/2010)	Темп роста (2009/2010), %	Отклонение (2010/2011)	Темп роста (2010/2011), %
1 Запасы с НДС	20349	117,7	10027	107,4
2 Собственные оборотные средства	13282	112,8	21358	118,2
3 Краткосрочные кредиты и займы	6684	407,9	–8855	0,0
4 Кредиторская задолженность товарного характера	–4686	88,5	22151	161,3
5  Прочая кредиторская задолженность	351	121,1	6997	447,0
6 Неплатежи	0	0,0	0	0,0

 

Из данных таблиц 24 и 25 видно, что структура финансирования запасов заслуживает положительной оценки, т.к. преобладает (более 50%) доля запасов, сформированных за счет собственных оборотных средств (в 2009 г. – 90%, в 2010 г. 86%, в 2011 г. – 95%).

Обобщающая оценка: структура финансирования запасов заслуживает положительной оценки, т.к. тип финансовой устойчивости нормальный, наблюдается рост собственных оборотных средств, и большая часть запасов сформирована за счет собственных оборотных средств. Отрицательным является небольшое наличие просроченной кредиторской задолженности в 2010 г.

На основании данных бухгалтерского баланса за отчетный период и приложения к бухгалтерскому балансу проанализированы изменения относительных показателей финансовой устойчивости за отчетный период (таблицы 26 и 27).

Из данных таблиц 26 и 27 видно, что за отчетный период общий уровень финансовой устойчивости и его изменение незначительно на основе значения комплексного показателя (снизился на 1%).

 Значение  коэффициентов, характеризующих  структуру  финансирования активов  и их изменение за период:

–коэффициент автономии за отчетный период снизился до 0,69, тем не менее, заслуживает положительной оценки, т.к. превышает оптимальное значение 0,5 (доля собственного капитала в сумме финансовых ресурсов);

–уровень перманентного капитала равен коэффициенту автономии в связи с отсутствием долгосрочных обязательств (показывает долю долгосрочного капитала в общей величине источников формирования имущества);

–коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами за отчетный период снизился до 0,67, тем не менее, заслуживает положительной оценки, т.к. превышает оптимальное значение 0,5 (доля оборотных средств, формируемых за счет собственных источников);

Таблица 26 – Динамика коэффициентов финансовой устойчивости за отчетный период (относительные показатели)

Показатели	На 31 декабря 2009 г.	На 31 декабря 2010 г.	На 31 декабря 2011 г.
1 Валюта баланса, тыс. руб.	151374	166474	216647
2 Собственный капитал, тыс. руб.	106720	119591	149222
3 Долгосрочные обязательства, тыс. руб.	–	–	–
4 Собственные оборотные средства, тыс. руб.	103934	117216	138574
5 Оборотные активы, тыс. руб.	148588	164099	205870
6 Запасы с НДС, тыс. руб.	115039	135388	145415
7 Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.	115	115	115
8 Первоначальная стоимость основных средств, тыс. руб.	5433	6006	20339
9 Износ основных средств, тыс. руб.	2647	3631	9563
10 Остаточная стоимость основных средств (стр.8 – стр.9), тыс. руб.	2786	2375	10776
11 Коэффициент автономии (стр.2: стр.1) , ед.	0,71	0,72	0,69
12 Уровень перманентного капитала [(стр.2 + стр.3): стр.1], ед.	0,71	0,72	0,69
13 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (стр.4: стр.5), ед.	0,70	0,71	0,67
14 Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами (стр.4:стр.6), ед.	0,90	0,87	0,95
15 Коэффициент маневренности  собственного капитала (стр.4: стр.2), ед.	0,97	0,98	0,93
16  Индекс постоянного актива [(стр.1 – стр.5):стр.2], ед.	0,03	0,02	0,07
17  Коэффициент накопления амортизации (стр.9:стр.8), ед.	0,49	0,60	0,47
18 Уровень вложений в торгово–производственный потенциал [(стр.10 + стр.6):стр.1], ед.	0,78	0,83	0,72
19 Уровень функционирующего капитала [(стр.1 – стр.7):стр.1], ед.	1,00	1,00	1,00
20 Комплексный показатель финансовой устойчивости [(стр.11+12+13+14+15+18):6], ед.	0,79	0,80	0,78

 

–коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами за отчетный период возрос до 0,95 и заслуживает положительной оценки, т.к. превышает оптимальное значение 0,5 (доля запасов, формируемых за счет собственных источников).

 

Таблица 27 – Динамика коэффициентов финансовой устойчивости за отчетный период (абсолютные показатели)

Показатели	Отклонение (2009/2010)	Темп роста (2009/2010), %	Отклонение (2010/2011)	Темп роста (2010/2011), %
1 Валюта баланса, тыс. руб.	15100	110,0	50173	130,1
2 Собственный капитал, тыс. руб.	12871	112,1	29631	124,8
3 Долгосрочные обязательства, тыс. руб.	–	–	–	–
4 Собственные оборотные средства, тыс. руб.	13282	112,8	21358	118,2
5 Оборотные активы, тыс. руб.	15511	110,4	41771	125,5
6 Запасы с НДС, тыс. руб.	20349	117,7	10027	107,4
7 Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.	0	100,0	0	100,0
8 Первоначальная стоимость основных средств, тыс. руб.	573	110,6	14333	338,6
9 Износ основных средств, тыс. руб.	984	137,2	5932	263,4
10 Остаточная стоимость основных средств (стр.8 –9), тыс. руб.	–411	85,3	8401	453,7
11 Коэффициент автономии (стр.2: стр.1) , ед.	0,01	101,9	–0,03	95,7
12 Уровень перманентного капитала [(стр.2 + 3): стр.1] , ед.	0,01	101,9	–0,03	95,7
13 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (стр.4: стр.5) , ед.	0,01	102,1	–0,04	94,8
14 Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами (стр.4: стр.6), ед.	–0,03	95,8	0,08	109,5
15 Коэффициент маневренности  собственного капитала (стр.4: стр.2), ед.	0,01	100,6	–0,05	94,8
16  Индекс постоянного актива [(стр.1 – стр.5): стр.2], ед.	–0,01	76,1	0,05	361,1
17  Коэффициент накопления амортизации (стр.9: стр.8) , ед.	0,12	124,1	–0,13	78,4
18 Уровень вложений в торгово–производственный потенциал [(стр.10 + стр.6): стр.1] , ед.	0,05	106,3	–0,11	86,9
19 Уровень функционирующего капитала [(стр.1 –7):стр.1], ед.	0,00	100,0	0,00	100,0
20 Комплексный показатель финансовой устойчивости [(стр.11+12+13+14+15+18): 6],ед.	0,01	101,2	–0,02	96,94

 

Значение  коэффициентов, характеризующих структуру  использования собственного капитала и их изменение за период:

–коэффициент маневренности  собственного капитала за отчетный период снизился до 0,93, тем не менее, заслуживает положительной оценки, т.к. превышает оптимальное значение 0,5 (доля собственного капитала, направленная на формирование оборотных активов);

–индекс постоянного актива за отчетный период возрос до 0,07, тем не менее, заслуживает отрицательной оценки, т.к. ниже  оптимального значения 0,5 (часть собственного капитала, которая служит источником формирования внеоборотных активов).

Значение  коэффициентов, характеризующих структуру  размещения финансовых ресурсов и их изменение за период:

– коэффициент накопления амортизации за отчетный период снизился до 0,47, тем не менее, заслуживает отрицательной оценки, т.к. выше  оптимального значения 0,25 (уровень изношенности амортизируемых активов);

–уровень вложений в торгово–производственный потенциал за отчетный период снизился до 0,72 и заслуживает положительной оценки, т.к. выше  оптимального значения 0,7 (характеризует потенциальные возможности обеспечения процесса реализации, показывая долю финансовых ресурсов, вложенных в те виды активов, которые непосредственно обеспечивают получение основного дохода);

–уровень функционирующего капитала 1,00 на протяжении отчетного периода, он определяет, какую долю в имуществе занимают активы, непосредственно занятые в собственной торгово–производственной деятельности.

Обобщающая  оценка финансовой устойчивости:

–общий уровень финансовой устойчивости снизился незначительно;

–значение коэффициентов, характеризующих структуру  финансирования активов, заслуживают положительной оценки;

–значения коэффициентов, характеризующих структуру  использования собственного капитала: коэффициент маневренности  заслуживает положительной оценки; индекс постоянного актива заслуживает отрицательной оценки;

–значение коэффициентов, характеризующих структуру  размещения финансовых ресурсов: уровень изношенности амортизируемых активов заслуживает отрицательной оценки; уровень вложений в торгово–производственный потенциал заслуживает положительной оценки.

 

 

5. Анализ ликвидности и платежеспособности

 

Ликвидность предприятия – это наличие  у него оборотных средств в  размере, теоретически достаточном  для погашения краткосрочных  обязательств, хоты бы и с нарушением сроков платежей, предусмотренных договорами.