Основным  источником финансирования мобильных активов являются собственные оборотные средства, которыми коммерческая организация располагает в момент ее учреждения.  Такая ситуация наиболее реальна в рыночной экономике.

      Собственный финансовый потенциал коммерческой организации, закрепленный в ее уставном капитале, может формироваться: за счет бюджетных ассигнований; средств, предоставленных учредителями данной коммерческой организации; аренды; сумм, получаемых от выпуска акций и облигаций, и др. При направлении финансовых ресурсов в основные и оборотные средства обычно исходят из экономической целесообразности: размер собственных оборотных средств должен обеспечивать минимальную потребность в течение одного производственного цикла в производственных запасах, заделах незавершенного производства, остатках  готовой продукции.

      Рационализация  вложения финансовых ресурсов в оборотные средства достигается их нормированием по отдельным видам активов и центрам ответственности. Первый вид нормирования находит отражение в финансовом плане, в котором нормативы оборотных средств приводятся в общем виде и в разрезе отдельных видов нормируемых активов; второй – в смете подведомственных звеньев и структурных единиц.

      Размеры и источники пополнения собственных  оборотных средств ежегодно определяются и фиксируются в финансовом плане. В условиях самофинансирования основным источником пополнения собственных оборотных средств служит прибыль предприятия.

      Рациональное  использование оборотных средств  оказывает существенное влияние на эффективность работы коммерческой организации в целом, величину конечного финансового результата. Оценка достаточности наличных средств,  рационального их использования может быть выполнена с различной степенью детализации.

      Важнейшие показатели хозяйственной деятельности организации - прибыль и объем реализации  товаров - находятся в прямой зависимости от скорости оборачиваемости оборотных средств. Показатели оборачиваемости чрезвычайно важны для коммерческой организации.

      Во-первых, от скорости оборота средств зависит  размер годового оборота: коммерческая организация, имеющая сравнительно небольшой объем средств, но более эффективно использующая, может делать такой же оборот, как и компания с большим объемом средств, но меньшей скоростью оборота.

      Во-вторых, с размерами оборота, а, следовательно, оборачиваемостью связана относительная величина расход условно-постоянного характера: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов и, следовательно, ниже себестоимость единицы продукции.

      В-третьих, ускорение оборота на той или иной стадии кругооборота средств (например, сокращение времени пребывания товаров на складе) заставляет ускорить оборот и на других стадиях.

      Ускорение оборачиваемости сопровождается дополнительным вовлечением средств в оборот, а замедление - отвлечением средств из хозяйственного оборота, их относительно более длительным омертвлением в запасах, незавершенном производстве, готовой продукции.

      Оборачиваемость можно исчислять по всем оборотным  средствам либо отдельным их видам. Расчет оборачиваемости отдельных видов оборотных средств позволяет в какой-то степени определить вклад каждого подразделения коммерческой организации (складов, производственных цехов и др.), в повышение эффективности использования оборотных средств.

      В каждом случае фактическую оборачиваемость одного периода сравнивают с аналогичным показателем за другой период для выявления степени ускорения (или замедления) оборачиваемости и суммы средств дополнительно вовлеченных в оборот (отвлеченных из оборота). Кроме того, при анализе оборачиваемости нормируемых оборотных средств (как в целом, так и по отдельным их элементам) фактическую оборачиваемость можно сравнивать с плановой. Плановые средние остатки нормируемых оборотных средств в целом и в разрезе отдельных элементов (производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции и т.п.) исчисляются по данным финансового плана.

      При расчетах фактических средних остатков oбopoтных средств источником информации служат данные раздела II актива бухгалтерских балансов или данные текущего учета.

      При расчетах оборачиваемости оборотных  средств в целом, нормируемых  и ненормируемых средств оборотом является объем реализации товаров. При расчете оборачиваемости по отдельным элементам оборотных средств оборотом является их расход за анализируемый период.

      При анализе оборачиваемости оборотных  средств oтдельных видов особое внимание должно уделяться товарным запасам и дебиторской задолженности. Чем меньше омертвляются финансовые ресурсы в этих активов, и тем более эффективно они используются, быстрее оборачиваются, принося коммерческой организации все новые и ни вые прибыли.

      Оборачиваемость оценивают, сопоставляя показатели средних остатков оборотных активов  и их оборотов за анализируемый период. Оборотами при оценке и анализе  оборачиваемости являются:

      - для производственных запасов — затраты на производство реализованной продукции;

      - для дебиторской задолженности - реализация продукции по безналичному расчету (поскольку этот показатель  не отражается в отчетности и может быть выявлен лишь в рамках внутреннего анализа по данным бухгалтерского учета, на практике его нередко заменяют показателем выручки от реализации).

      Система  показателей   деловой  активности  представлена  в  приложении  А.

      Обобщенной  характеристикой продолжительности омертвления финансовых ресурсов в оборотных активах является показатель продолжительности операционного цикла, т.е. того, сколько дней в среднем проходит с момента вложения денежных средств в текущую производственную деятельность до момента возврата их в виде выручки на расчетный счет. Этот показатель в значительной степени зависит от характера производственной деятельности; его снижение - одна из основных внутрихозяйственных задач коммерческой организации.

     Таким  образом, оценить финансовое  состояние   предприятия  можно  с  различных точек  зрения  с  использованием  группы  показателей, что и  будет  проведено  в  практической  части  работы.

 

2 Оценка  финансового   состояния   предприятия  на  примере  ООО   «Аист»

2.1 Характеристика   предприятия

 
 

     ООО  «Аист»   является   предприятием  организации  досуга  и  отдыха  жителей   города  Нижний  Тагил   и  других городов  России, а  также  ближнего  и  дальнего  зарубежья.

     До  2004 г. ООО  «Аист»  являлся   обособленным подразделением  Открытого  акционерного общества «Высокогорский   горно-обогатительный  комбинат»  (ОАО «ВГОК».

      Место нахождение ООО «Аист»: Свердловская область, г. Нижний Тагил, Пригородный район, г. Долгая.

      Юридический адрес: 622002 Российская Федерация, Свердловская область, г. Нижний Тагил, ул. Фрунзе, д. 17.

      Основные  задачи деятельности пансионата «Аист»:

      - проведение   профилактической,  оздоровительной   работы   и   организация отдыха трудящихся   ОАО «ВГОК», членов их семей, жителей и гостей      города;

      -  организация и проведение спортивных соревнований различных уровней; проведение семинаров, конференций, праздничных вечеров;

      -    оказание разнообразных платных  услуг по видам основной деятельности.

     ООО «Аист»  расположен в экологически чистой лесной зоне. Склон горы «Долгой» надежно защищает комплекс от холодных ветров и негативного влияния атмосферы и шума города, и всего 7 минут до центра города.

     В состав комплекса   включены пансионат, гостиница на  70 номеров  и  121 место,  санаторий, конференц-зал  и  развлекательный  центр.

      Номерной   фонд   пансионата   «Аист»      -   одно   и   двухместные   номера   с удобствами. Номер оснащен спутниковым телевидением, телефоном, холодильником. Всего 68 номеров, 122 места.

     Лечебный  профиль - заболевания опорно-двигательного  аппарата, сердечнососудистой системы, нервной системы, органов дыхания.

     Перечень  основных услуг   ООО «Аист»   представлен  в  таблице 6. 

Таблица  6 -  Перечень  услуг  ООО  «Аист»

 

     Услуги, предоставляемые клиентам пансионата «Аист» достаточно стандартные. Положительным  моментом является внедрение с 2004 года таких лечебных услуг как психотерапия с искусственной ионизацией воздуха, бальнеологические ванны и подводный массаж, кабинет грязелечения и зал водных душей, кабинет лечения холодом (криосауна) и кабинет углекислых ванн, поскольку данные лечебные услуги представлены на рынке Нижнего Тагила в достаточно ограниченном количестве.

      В пансионате «Аист» существуют следующие  заезды:

      -    «пенсионеры»;

      -    «лучший по профессии»;

      -    «мать —дитя»;

      -    «трудящиеся ВГОК»;

      -    прочие.

     Основные  показатели деятельности  ООО «Аист»  представлены  в таблице 7. 

Таблица 7 – Основные показатели   деятельности  ООО «Аист»  в 2006-2008 гг.